运营商可行性研究报告

超高清视频项目可行性研究报告-政策推动等利好驱动高清视频领域发展1、政策推动超高清落地，5G重要应用新一轮景气周期可期2020年12月7日，国家广电总局发布《广播电视技术迭代实施方案（2020-2022年）》，其中关于超高清的发展提出要求：贯彻落实《超高清视频产业发展行动计划（2019-2022年）》，按照"4K先行、兼顾8K"的总体技术路线，推进超高清视频技术创新和应用，促进4K/8K超高清视频产业迭代创新和融合发展，具体举措包括推动高标清同播向高清化发展，缩短同播过渡期，逐步关停标清频道等四条，近期主要任务包括有条件的广播电视台在不增加频道数量的前提下，开播4K频道等。《广播电视技术迭代实施方案（2020-2022年）》中关于超高清的具体举措和近期主要任务超高清普及有望带来编解码设备领域景气度明显提升。在我们之前的深度报告《5G催化+政策驱动，行业新一轮景气周期开启》，我们提出4K普及给编解码设备这一细分领域带来新一轮景气周期，仅考虑央视频道转化带来的需求就达到37亿元左右，如果考虑各省级电视台及视频网站增量，则2020-2025年央视及省级主要电视台的频道转4K超高清给编解码市场带来的增量约为137亿元，而2018、2019年每年行业规模则仅为10亿元左右，行业景气度明显提升。超高清建设频道持续推进，央视、省台相关采购开始落地。从公开招标网站上得知，2020年以来，央视及部分省级播控平台等部门都开展了关于超高清编解码设备的招标，上市公司数码科技、当虹科技，以及深圳中泰视宇科技有限公司、北京芒果视线科技有限公司等公司为中标公司。5G重要应用有望得到市场更多关注，编解码设备厂商逐步迎来利好。1）4G已难以满足超高清视频传输速率等要求，5G有更好的承载能力。传输速率方面，4K视频传输的传输速率至少为50Mbps，8K视频传输的传输速率至少为48~160Mbps，普遍需要135Mbps以上的带宽保证传输质量。目前4G网络的传输速率峰值仅能达到100Mbps，根据不同地区、情况下，网络环境还可能存在下滑情况，已无法满足8K要求，4K也难以保证持续的良好观看体验。而5G网络可提供数十Gbps的峰值速率，单用户体验速率达0.1-1Gbps。时延方面，4K超高清视频要求往返时延（RTT）要小于20ms，而4G通常仅能做到100ms左右。2）随着5G的进一步普及以及编解码等设备采购的不断落地，超高清4K/8K频道落地是大势所趋，确定性高，有望在2021年开始陆续落地，编解码设备提供商有望逐步迎来利好，看好当虹科技、数码科技、淳中科技。2、超高清视频市场空间巨大，产业链完整细致2017到2022年，超高清视频的产业产值的年增长率在逐步加快。在产业发展初期增长率较低，如2017年增速25.4%和2018年的28.7%，这是因为产业链各环节都处于起步阶段，需要克服许多挑战，比如在制作、传输和分发等环节，行业内对帧率、传输码率等关键技术指标没有形成统一标准，超高清视频各环节发展速度不同，在核心技术标准方面一定程度受制于发达国家。但在2019年国家政策对超高清视频产业未来4年的发展定调，产业发展进一步提速，超高清视频产业产值也将加速增长，2019年至2022年的增速预计将保持34%以上，且逐年加快。因此，赛迪顾问预计我国超高清视频产业在2022年有望达到3.4万亿元左右。因为目前超高清视频产业链已完整细致，采集、制作、分发、传输、呈现等各细分环节均有国内多个企业提供相应支持。叠加核心技术和元器件的短板得到逐步解决，自主研制的AVS2标准已得到应用，正向AVS3标准迈进，端到端综合体系逐渐完善，内容供给丰富度提升等，超高清视频产业链的发展障碍逐渐减少，未来在各产业链环节的协同作用下，超高清视频产业的发展将明显提速。中国超高清视频产业产值从超高清视频的产业链上看，总体可分为核心层、服务层和应用层三个层次。其中，核心层提供硬件设备的生产制造，包括视频生产设备、网络传输设备、终端呈现设备和相关核心元器件。核心元器件包含感官器件、储存芯片、编解码芯片、图像芯片、处理器芯片和显示面板。视频生产设备则主要涵盖采集、制作、编码和储存四类设备。网络传输设备按照不同传输方式，又分为卫星传输、有线电视传输、地面广播和互联网传输。终端呈现设备是生活中最常接触到的，像电视、机顶盒、PC、手机、平板、VR/AR等。服务层提供面向超高清视频的平台服务；应用层为超高清视频与各行业融合应用形成的新模式新业态。超高清视频的产业链结构具体到产业链各环节，各国发展状况不同，整体上发达国家处于行业领先地位。国外在视频采集设备、视频制作系统、有线电视传输设备、电视、超高清视频内容环节有较高竞争优势，我国在编码设备、互联网传输设备、机顶盒、计算机设备、VR/AR、集成服务、编解码芯片等环节和国外水平旗鼓相当。其中，在编码设备方面，国外企业推出了HEVC实时编码器产品。国内在应用了AVS2编码标准后，仍在不断研发AVS3标准，继续提升自主研发编码标准的国产化应用和国际在2019年年底和2020年年初分别发布了自主研发的AVS3开源编码器"天璇"和"天枢"。编码设备的国产化将有力提升国内超高清视频产业的竞争力水平，减少对进口技术和进口产品的依赖，结合自主研发的普惠性AVS编码标准，能降低视频制作、传输、呈现等环节的成本，提高应用效率。据赛迪智库，编码设备环节在2022年规模将达119亿元。3、视频编解码设备向高端领域进阶超高清视频生产是整个超高清产业链的重要开端，视频采集、制作、编码、储存、解码是后续进行传输、内容呈现、行业应用等不可缺少的必要环节，重点以超高清视频的编解码环节为例。对超高清视频的编解码的硬件主要为编码设备、解码设备。编码设备。编码设备能通过特定算法将超高清视频数据转换成格式化视频文件。设备需用到音视频压缩编解码芯片、数据输入输出通道、各类接口控制和嵌入式软件等，需具有极高编码压缩效率、并保证极佳的视频质量，支持多种输出格式和多种应用场合等。4K和8K超高清视频编解码产品发展阶段不同。2019年有大量新制作的4K节目，4K编码设备需求大幅增加，当前4K编解码设备市场较为成熟。产品架构主要包括嵌入式产品和X86服务器，嵌入式产品供应商主要有数码视讯、爱立信、Appear TV等，X86服务器产品供应商主要有当虹、锐马视讯、数码视讯、哈雷、汤姆逊等。解码器。目前国内大多数4K解码器均为嵌入式架构，可同时支持AVS2及H.265，主要采用海思芯片。4K编解码设备趋于国产化。国内厂商已能够满足相应配套和实际使用需求，所以国内运营商趋向于使用国产4K编解码设备，国外企业在本土市场占比较小。央视上星4K节目使用了数码视讯与柯维新编码器组成算法库层面上的主备异构系统，北京、福建等省市的网络公司已采用数码视讯、当虹等厂商的嵌入式4K编码器用于4K节目，如爱上等IPTV平台也已开始通过国内4K编转码器搭建4K节目源平台。8K编解码设备。8K编解码设备处于起步阶段，市面上支持AVS3的设备非常少，只有数码视讯和海思分别发布了商用编码器和解码芯片。2019年8月，我国诞生了第一辆5G+8K转播车，于次月转播了北京男篮世界杯，为2022年冬奥会实现8K+5G转播开创先河。4、超高清视频网络传输快步迈向高速化超高清视频网络传输有两个重要环节，有线电视传输和互联网传输。有线电视传输设备包括干线放大器、干线桥接器、分配器、分支器以及传输介质（电缆、光缆）等。目前国内外的传输设备基本能够满足4K/8K视频传输的速率要求，但国外可支持4K/8K超高清频道设备较多，国内正在加强国产设备的研制。目前国内宽带普及率稳步提升，光纤渗透率也在不断提高，随着4K/8K视频内容的逐渐丰富，未来对国产有线传输设备的需求也将继续增强，国产化率也会再度提高。互联网传输设备包括路由器、交换机、无源光网络设备（PON）、光传送网交换设备（OTN）、移动通信基站等。固网传输方面，华为、中兴等企业能提供400Gbps传输速率的核心路由器和OTN设备，和10Gbps的传输速率的PON设备。无线传输方面，5G标准能支持100~1000Mbps的传输速率，随着5G加速大规模商用，未来超高清视频对无线传输的高速率需求将得到解决。5、超高清视频终端呈现设备多元化扩张随着时代的发展，传统的终端呈现设备从以电视、台式电脑为代表的固定端，扩展到以手机、平板、笔记本电脑等移动端。而人们生活质量一直都在不断提高，对视频体验也有了更高的追求，如VR/AR等全新技术在近年来进入到人们视野。在电视方面，为了更好体验超高清视频的身临其境效果，用户对大屏电视的需求在不断上升。彩色电视机产量经过了2015-2017三年的稳定期后，从2018年起，超高清视频产业未来规划逐渐清晰，人们对大屏电视的关注度重新升温，从而带动了彩电需求的回暖，彩电市场在2018年迎来高速增长，产量增速将近两成。1989年-2019年12月中国彩色电视机产量及增速除了电视外，电脑也是重要的显示设备。电脑主要分为台式和笔记本，台式机和电视类似，都属于固定端设备。而笔记本电脑更具便携式，大大提高移动端的体验。国内外主要笔记本厂商均有推出多款4K商务本和游戏本，满足不同场景下对超高清显示的需求。目前性能较好的4K笔记本均价在万元以上，当下多数主流笔记本仍然都是1080P分辨率,因为4K屏幕的普及还需要考虑成本问题。目前市面上也有5000元左右的中低端4K笔记本，这是因为在CPU、内存、硬盘等硬件成本方面做减法。随着技术的快速更新迭代，4K屏幕的生产成本将会逐渐降低，在中低价位也将出现更多性能更佳的4K笔记本，4K屏幕作为笔记本的标配是未来的一大趋势。近年随着技术的进一步演进，虚拟现实技术(VR)进入到了大众日常生活中，其集成计算机、电子信息、仿真技术于一体，基本实现方式是计算机模拟虚拟环境从而给人营造出环境沉浸感。目前多个行业对VR技术的需求日益增强。VR能应用在影视娱乐、教育、房屋设计、医疗诊断、军事侦查和训练等领域。目前VR设备价格较高，一般在三千元以上，但限于目前的画面刷新率和分辨率，会出现部分用户观感不佳的情况。但VR眼镜更新迭代速度较快，未来VR设备的刷新率和分辨率进一步提升，观感有望大幅改善，成本和价位也会逐步下滑。同时，VR设备正不断加大与游戏产品的融合，尤其5G网络商用后大规模覆盖，将带动云游戏和VR进一步结合，VR在游戏领域的渗透率或更快提升。超高清视频项目可行性研究报告编制大纲第一章总论1.1超高清视频项目背景1.2可行性研究结论1.3主要技术经济指标表第二章项目背景与投资的必要性2.1超高清视频项目提出的背景2.2投资的必要性第三章市场分析3.1项目产品所属行业分析3.2产品的竞争力分析3.3营销策略3.4市场分析结论第四章建设条件与厂址选择4.1建设场址地理位置4.2场址建设条件4.3主要原辅材料供应第五章工程技术方案5.1项目组成5.2生产技术方案5.3设备方案5.4工程方案第六章总图运输与公用辅助工程6.1总图运输6.2场内外运输6.3公用辅助工程第七章节能7.1用能标准和节能规范7.2能耗状况和能耗指标分析7.3节能措施7.4节水措施7.5节约土地第八章环境保护8.1环境保护执行标准8.2环境和生态现状8.3主要污染源及污染物8.4环境保护措施8.5环境监测与环保机构8.6公众参与8.7环境影响评价第九章劳动安全卫生及消防9.1劳动安全卫生9.2消防安全第十章组织机构与人力资源配置10.1组织机构10.2人力资源配置10.3项目管理第十一章项目管理及实施进度11.1项目建设管理11.2项目监理11.3项目建设工期及进度安排第十二章投资估算与资金筹措12.1投资估算12.2资金筹措12.3投资使用计划12.4投资估算表第十三章工程招标方案13.1总则13.2项目采用的招标程序13.3招标内容13.4招标基本情况表第十四章财务评价14.1财务评价依据及范围14.2基础数据及参数选取14.3财务效益与费用估算14.4财务分析14.5不确定性分析14.6财务评价结论第十五章项目风险分析15.1风险因素的识别15.2风险评估15.3风险对策研究第十六章结论与建议16.1结论16.2建议附表：关联报告：超高清视频项目申请报告超高清视频项目建议书超高清视频项目商业计划书超高清视频项目资金申请报告超高清视频项目节能评估报告超高清视频行业市场研究报告超高清视频项目PPP可行性研究报告超高清视频项目PPP物有所值评价报告超高清视频项目PPP财政承受能力论证报告超高清视频项目资金筹措和融资平衡方案

智慧市政项目可行性研究报告-"十四五"中国智慧市政行业将保持稳定增长一、概述智慧市政是利用物联网、云计算、大数据、GIS等先进信息技术，构建一个自动化、数字化、智能化的市政管理平台，对城市燃气、电力、供排水、热力、水利、综合管廊、环保等进行统一管控，实现城市基础设施及资源的动态感知、集中监控、智能报警、诊断分析、远程运维、在线模拟、输配管理、实时协调，实现城市指挥中心的统一调度、智能联动、快速响应，提高城市的市政管理水平。智慧市政产业链参与者较多，行业解决方案可分为智能感知层、基础设施层、技术层、应用层和展示层，其中，技术层是智慧市政解决方案的核心环节。1、市场规模高速发展智慧市政行业的市场规模可分为智慧能源、智慧交通、智慧环保及其他应用四部分，2019年中国智慧市政市场规模约为2622.6亿元，其中智慧能源、智慧交通及智慧环保应用市场规模较大，预计2024年这三项应用的市场均可达到千亿级。未来，中国智慧市政行业将保持稳定增长，预计2024年市场规模将达到4364.2亿元，2019-2024年复合增长率约为10.7%。2、LoRa基站的普及实现智慧市政数据共享随着LoRa基站的增加，云端服务器的应用普及性增加，数据共享成为中国智慧市政最主要的趋势之一。数据共享有助于提升智慧市政管理中心进行应急指挥、行业管理、实景三维等工作环节效率。中国目前已实现31个地方智慧市政平台的对接，打通40余个国务院部门垂直信息系统，支撑跨部门跨地区数据共享交换超300亿条次。3、云边结合助力智慧市政效率提升人工智能在在智慧市政边缘计算产品中加入AI计算功能，实现对终端传感器所采集数据的智能化分析。随着传感器性能的提升，通过网络回传云计算中心的数据量也越来越大，将数据的结构化处理与分析完全集中到云端会有网络传输压力、无法达到实时性要求、准确性较低等问题。云边结合（云计算与边缘计算结合）的方式可以有效解决智慧市政所面临的上述问题。二、中国智慧市政行业——定义及分类智慧市政利用感知设备对城市公共资源进行有效的感知、监控，实现城市指挥中心的统一调度、智能联动、快速响应市政包括城市的各项行政管理工作，也包括市场贸易事务、城市管理工作，主要涵盖工商业、交通、公安、文教、环境、卫生、基本建设等方面。智慧市政是利用物联网、云计算、大数据、GIS等先进信息技术，构建一个自动化、数字化、智能化的市政管理平台，对城市燃气、电力、供排水、热力、水利、综合管廊、环保等进行统一管控，实现城市基础设施及资源的动态感知、集中监控、智能报警、诊断分析、远程运维、在线模拟、输配管理、实时协调，实现城市指挥中心的统一调度、智能联动、快速响应，提高城市的市政管理水平。传统市政与智慧市政对比分析三、中国智慧市政行业——产业链智慧市政上游主体为提供技术、软件及硬件的诸多行业供应商；中游主体为系统集成商；下游应用可分为智慧能源、智慧交通、智慧环保以及其他应用四类智慧市政产业链上游主体为提供技术、软件及硬件的诸多行业供应商，包括物联网、云计算、大数据、边缘计算、GIS、LoRa、感知硬件设备、网络传输硬件设备及芯片供应商；中游主体为系统集成商，中国智慧市政系统集成商可分为四个梯队；智慧市政下游应用可分为智慧能源、智慧交通、智慧环保以及其他应用四类。1、中国智慧市政行业——产业链上游智慧市政行业产业链上游主体为提供技术、软件及硬件的供应商，物联网、云计算、大数据供应商在智慧市政行业中渗透率高。智慧市政产业链上游主体为提供技术、软件及硬件的诸多行业供应商。其中，软件与技术是发展智慧市政的基本技术手段。智慧市政产业链上游主体还包括边缘计算、GIS软件以及LoRa技术供应商，其中GIS软件渗透率较高，边缘计算及LoRa技术发展潜力较大。近年来，GIS软件在智慧市政中渗透率快速增加，由2017年的50%提升至目前的超过70%；此外，边缘计算及LoRa在智慧市政中应用前景良好，发展潜力较大。智慧市政产业链上游硬件供应商主体包括感知硬件设备供应商、网络传输硬件设备供应商以及芯片制造厂商。智慧市政产业链上游硬件供应商主体包括感知硬件设备供应商、网络传输硬件设备供应商以及芯片制造厂商，其中感知硬件设备供应商与芯片制造厂商具有较大技术优势，企业议价能力强。2、中国智慧市政行业——产业链中游智慧市政产业链中游主体为系统集成商，可分为四个梯队，其中第一梯队以阿里云、腾讯云为代表，第二梯队以海康威视、东软集团等企业为代表。智慧市政中游的主体为各智慧市政解决方案供应商（智慧市政系统集成商），产业链中游可分为四个梯队，分别为以阿里云、腾讯云为代表的行业龙头，以海康威视、东软集团为代表的技术领先厂商，以力控科技、唯传科技为代表的智慧市政解决方案供应商，以及以大云物联、三棱智慧为代表的地区性综合服务商。3、中国智慧市政行业——产业链下游智慧市政下游应用可分为智慧能源、智慧交通、智慧环保以及其他应用四类，其中智慧交通的市场渗透率与市场集中度均较高。中国智慧市政行业产业链下游应用主要分为智慧能源、智慧交通、智慧环保以及其他应用四类，其中智慧能源与智慧交通应用市场渗透率较高，智慧交通与智慧环保的市场集中度较高。四、中国智慧市政行业——技术现状智慧市政解决方案可分为智能感知层、基础设施层、技术层、应用层和展示层，技术层是智慧市政解决方案的核心。智慧市政解决方案按流程依次可分为智能感知层、基础设施层、技术层、应用层和展示层5个维度，其中技术层是智慧市政解决方案的核心。智慧市政行业解决方案五、中国智慧市政行业——市场现状智慧市政的应用程度与该城市的智慧城市发展程度关联性较大，中国智慧市政的市场应用环节由管理部门、系统集成商、服务运营商、第三方机构与应用开发商构成。智慧市政的应用程度与该城市的智慧城市发展程度关联性较大。目前中国发展智慧市政的城市约有500个，中国智慧市政的市场应用环节基本一致，由管理部门、系统集成商、服务运营商、第三方机构与应用开发商组成。六、中国智慧市政行业——市场规模智慧市政行业的市场规模可分为智慧能源、智慧交通、智慧环保及其他应用四部分，2019年中国智慧市政市场规模约为2622.6亿元，未来中行业将保持稳定增长。中国智慧市政行业的市场规模可分为智慧能源应用、智慧交通应用、智慧环保应用及其他应用四个部分。其中智慧能源、智慧交通及智慧环保应用市场规模较大，预计2024年这三项应用的市场均可达到千亿级。2019年，中国智慧市政市场规模约为2622.6亿元。未来，中国智慧市政行业将保持稳定增长，预计2024年市场规模将达到4364.2亿元，2019-2024年复合增长率约为10.7%。2015-2024中国智慧市政行业市场规模（按营收计）分析预测七、中国智慧市政行业驱动因素——GIS软件加速智慧市政布局GIS软件在整合城市燃气、电力、供水、热力等数据资源的同时进行可视化展示；GIS软件实现与视频监控系统的集成与联动，为智慧市政应急处理环节增效。GIS软件可协助智慧市政实现信息可视化：在整合城市燃气、电力、供水、热力等数据资源的同时通过GIS系统进行可视化展示。此外，GIS软件可实现与视频监控系统的集成与联动，为智慧市政应急处理环节增效，GIS软件加速了中国智慧市政行业的布局。八、中国智慧市政行业——投资风险中国智慧市政行业存在管理风险、发展风险、收益风险、市场风险、预测性风险和其它风险等。中国智慧市政行业存在管理风险、发展风险、收益风险、市场风险、预测性风险和其它风险等，其中，预测性风险严重性较高，收益风险发生概率较高。中国智慧市政行业综合风险较小，行业风险总体可控。智慧市政项目可行性研究报告编制大纲第一章总论1.1智慧市政项目背景1.2可行性研究结论1.3主要技术经济指标表第二章项目背景与投资的必要性2.1智慧市政项目提出的背景2.2投资的必要性第三章市场分析3.1项目产品所属行业分析3.2产品的竞争力分析3.3营销策略3.4市场分析结论第四章建设条件与厂址选择4.1建设场址地理位置4.2场址建设条件4.3主要原辅材料供应第五章工程技术方案5.1项目组成5.2生产技术方案5.3设备方案5.4工程方案第六章总图运输与公用辅助工程6.1总图运输6.2场内外运输6.3公用辅助工程第七章节能7.1用能标准和节能规范7.2能耗状况和能耗指标分析7.3节能措施7.4节水措施7.5节约土地第八章环境保护8.1环境保护执行标准8.2环境和生态现状8.3主要污染源及污染物8.4环境保护措施8.5环境监测与环保机构8.6公众参与8.7环境影响评价第九章劳动安全卫生及消防9.1劳动安全卫生9.2消防安全第十章组织机构与人力资源配置10.1组织机构10.2人力资源配置10.3项目管理第十一章项目管理及实施进度11.1项目建设管理11.2项目监理11.3项目建设工期及进度安排第十二章投资估算与资金筹措12.1投资估算12.2资金筹措12.3投资使用计划12.4投资估算表第十三章工程招标方案13.1总则13.2项目采用的招标程序13.3招标内容13.4招标基本情况表关联报告：智慧市政项目申请报告智慧市政项目建议书智慧市政项目商业计划书智慧市政项目资金申请报告智慧市政项目节能评估报告智慧市政行业市场研究报告智慧市政项目PPP可行性研究报告智慧市政项目PPP物有所值评价报告智慧市政项目PPP财政承受能力论证报告智慧市政项目资金筹措和融资平衡方案第十四章财务评价14.1财务评价依据及范围14.2基础数据及参数选取14.3财务效益与费用估算14.4财务分析14.5不确定性分析14.6财务评价结论第十五章项目风险分析15.1风险因素的识别15.2风险评估15.3风险对策研究第十六章结论与建议16.1结论16.2建议附表：

聚四氟乙烯(PTFE)项目可行性研究报告-高频通讯时代的材料新星1、产业链：PTFE是使用最广泛的含氟聚合物聚四氟乙烯(PTFE)是一类重要的氟聚合物，由四氟乙烯聚合而来。1938年Plunkett和他的助手首次从装有TFE的钢瓶中得到了粉末状的PTFE，引起杜邦公司的重视，并探索其聚合条件及材料的性能和应用前景。PTFE产业链前半部分与制冷剂产业链一致，上游涉及基础化工原料萤石、甲烷和液氯，中游涉及重要氟化工中间产品氢氟酸，成品PTFE下游需求主要来自机械、电子、化工和防粘涂层等领域。PTFE按合成方法分为悬浮PTFE、分散树脂粉末和浓缩分散液TFE单体聚合的方法主要有悬浮聚合和分散聚合。可以按照聚合方法将PTFE分成悬浮PTFE和分散PTFE，后者可以再细分为分散树脂粉末和浓缩分散液。三类PTFE产品加工性能各异，适合采用不同的方法加工成型，在不同的领域发挥作用。目前悬浮法PTFE约占50-60%,分散树脂粉末约占20-35%,浓缩分散液约占10-20%。（1）悬浮聚合法：在聚合釜中以水为介质,以过硫酸铵作引发剂,稀盐酸为活化剂,使TFE于0.5-2MPa和40-45℃下引发聚合制得白色粒料,经捣碎、研磨、干燥得到不同粒度粉状。悬浮树脂是颗粒比较大的白色粉末，颗粒粒径为毫米级。（2）分散聚合法：分散聚合时需加入少量分散剂（全氟辛酸铵）和稳定剂（氟碳化合物），以氧化还原催化剂进行引发聚合，聚合反应制得的含PTFE20%左右的分散液。聚合所得分散液若要制成粉末，需用水稀释至一定浓度后,于15-20℃进行机械搅拌,再经凝聚、洗涤、干燥,即得白色松散粉状产品分散PTFE。若往20%左右的分散液加入乳化剂,则可制得固体含量约为60%的PTFE浓缩分散液。分散树脂粉末呈白色松软颗粒状，粒径为亚微米级(250~350nm)；浓缩分散液为白色乳状液体。2、需求：5G带来年均14亿市场，锂电需求有望爆发国内PTFE市场约为47亿元，需求集中在化工和电子领域PTFE的下游应用领域主要集中在化工和电子行业。PTFE具备耐腐蚀性、润滑性、良好介电性等多种优异性质，在众多领域均有广泛应用，根据MordorIntelligence统计，2018年全球PTFE81%的需求来自化工、电子、汽车及运输和厨具四大领域，其中化工行业以44%、电子行业以17%的份额成为PTFE最主要的应用领域，其余一些应用分布在汽车运输、厨具、医疗和建筑等领域。2018年PTFE下游需求结构PTFE在化工、电子、汽车及运输和厨具四大领域发挥的主要作用如下：化工：PTFE凭借其耐腐蚀性，作为腐蚀性化学品输送管道内的衬里或直接被制成管道网络中的关键部件（如阀门）；PTFE耐腐蚀，可用作各类设备中的密封部件，不会被其他化学溶剂溶解而导致设备密封不良。电子：良好的绝缘性能，PTFE绝缘薄膜在各类电容器绝缘介质中应用较多；突出的介电性能，可制成低损耗的PCB，适合高频通信；在特定条件下出现极向电荷偏离现象的特点，能够用于制备扬声器、设备零件等。汽车及运输：汽车油封材料中，能够将传动部件中需要润滑的部件与出力部件隔离，防治润滑油渗漏；PTFE透气膜用于汽车车灯，平衡灯内外压力并防止水、灰尘、汽车液体等带来的污染。厨具：聚四氟乙烯具有不粘性，是不粘锅常用的涂层材料。近年来全球PTFE市场规模稳步提升。根据Plastic Insight数据，2018年全球PTFE市场规模达45亿美元，国内PTFE市场从2016年到2018年呈上升趋势，2019国内PTFE需求减少，市场规模有所下降为6.76亿美元，需求下降一方面是环保督察国内相关企业开工率处于低位，另一方面中美贸易战影响了国内产品出口量。2020年受到疫情等影响，PTFE消费量显著下降，2020年1-10月份国内PTFE表观消费量4.52万吨，同比下降23.7%。2014-2018年全球PTFE市场规模2015-2019年国内PTFE市场规模5G高频和低延迟需求下，PTFE成为不二之选为满足低时延、高速率、大流量、多连接的需求，5G技术正在往更高的频段发展。5G技术需要在连接设备数量提升数十倍、数据流量密度提升近千倍的情况下，实现将端到端延时缩短五倍、传输速率提升数十倍的目标。为此，5G通信需要更大的带宽资源，即需要采用频率更高的电磁波进行通信。5G的高频化对介质材料的介电常数（Dk）、介质损耗系数（Df）提出了更高的要求，PTFE是5G通信的必然选择。根据中国覆铜板行业协会，5G通信高频化下，基材的介质损耗系数在2.4以下，介电常数在0.0006以下，若基材的介电性能弱于上述标准，整个5G网络就会出现更高的传输损耗，同时信号传输速度也会出现大幅下降，削弱5G相较于4G的优势。在传输损耗提高的同时，5G的信号覆盖面积也会缩小，不利于构建稳定的网络环境。PTFE是低介电树脂PPO、PI、LCP、CE中唯一符合介电性能要求的树脂，虽然PPO的两个参数均在标准附近，但其熔融温度高，熔融粘度大，流动性差，热塑加工较为困难，应用较少。综上，PTFE是5G基站以及智能手机介电材料的不二之选。在5G产业链中，PTFE作为高频覆铜板、半柔同轴电缆和细微射频同轴电缆三类中间产品的原材料，最终在下游被应用到5G基站的AAU（有源天线单元）、5G智能手机的主板和5G智能手机的射频连接组件中。PTFE在5G产业链中的应用PTFE在5G基站上的应用PTFE高频覆铜板高频PCB5G基站的AAUPCB（印刷电路板）是电子元器件电气连接的载体。PCB是电子元器件的支撑体，主要作用是为布设在PCB板上的电子元器件提供电路连接。覆铜板是PCB的主要原料，在其上进行电路印刷制得PCB。覆铜板是将木浆纸或玻纤布等增强材料浸以树脂，使用粘合剂在一面或两面上覆盖铜箔并经热压而制成的一种板状材料。它是PCB板极其重要的基础材料，各种不同形式、不同功能的印制电路板，都是在覆铜板上有选择地进行加工、蚀刻、钻孔及镀铜等工序制成的，它对PCB板主要起互连导通、绝缘和支撑的作用，对电路中信号的传输速度、能量损失和特性阻抗等有很大的影响。PTFE等高频材料作为基板制成的覆铜板为高频覆铜板。覆铜板基板中的合成树脂主要有常用的有酚醛树脂、环氧树脂、PTFE等。通信行业常用的FR4覆铜板使用环氧树脂作为基板材料，但其损耗大，不适合高频通信。PTFE具有优异的介电性能，适用于5G、航空航天、军工等高频通信，其制成的覆铜板被称为高频覆铜板。高频覆铜板在5G基站的AAU中的天线模块和射频模块上有重要应用。4G基站包括BBU（基带处理单元）、RRU和天线三部分。天线是电路信号与空间辐射电磁波的转换器，向空间辐射或者接收电磁波；RRU是天线系统和BBU沟通的中间桥梁，负责将天线传来的射频信号经滤波、低噪声放大、转化成光信号，传输给BBU，或将从BBU传来的光信号转成射频信号通过天线发送出去。到了5G时代，基于小型化和集成化的需求，RRU、天线以及连接两者的馈线合并成AAU。因而AAU的天线模块、射频模块和4G基站的天线系统、RRU在功能上一一对应。天线系统由功分板和集成在其上面的天线振子构成，射频模块由TRX板和集成于其上的PA板、滤波器等组成。其中天线系统的功分板和射频模块的PA板均需采用高频覆铜板制成的PCB。PTFE半柔射频同轴电缆5G基站的射频连接射频同轴电缆是通信设施与电子设备内部的信号传输线。它与射频同轴连接器组成射频同轴电缆组件，主要应用于通信天线、馈线及电子设备内部信号传输线，起到发射、接收、传输射频信号的作用，广泛应用于航空航天、军工、通信、消费电子等领域。它由外向内由护套、外导体(屏蔽层)、绝缘介质和内导体构成。其中绝缘介质，射频同轴电缆的内外导体间的支撑介质，主要起耐压绝缘作用，绝缘介质的质量与信号传输中的衰减、阻抗和回波损耗有很大关系。PTFE在5G智能手机中的应用5G手机和5G基站一样是5G网络中的节点，具备发送和接受信号的功能，因而也和基站一样具有射频和天线模块。5G手机的射频模块使用基于PTFE覆铜板的PCB，射频模块和天线之间的连接则需要PTFE细微射频同轴电缆。2022年5G用PTFE迎来高峰，需求规模翻倍达到17亿元伴随5G建设持续，2022年PTFE有望迎来需求高峰。得益于5G远多于4G的基站数量、大规模天线阵列（大规模MIMO）技术的应用以及高频化下PTFE等高频材料对低频材料的全面替代，5G领域PTFE的市场空间将远超4G。我们分别测算了2020-2025年5G基站和5G手机用PTFE的市场规模，2020年5G用PTFE市场规模将达8.2亿元，2022年将迎来市场需求高峰，规模为17亿元。国内5G基站和5G手机用PTFE市场规模测算（亿元）5G基站用PTFE市场放量进度测算：2022年需求顶峰达15.3亿元根据三大运营商规划和实施进展，我们预计5G建设期从2019年到2026年，2020/2021年5G基站建设规模将迎来大爆发，2025年完成80%建设，2026年最终完成5G基站的建设。经测算，预计2020和2021年5G基站带来的PTFE需求释放量分别是7.65亿元和13.77亿元，该需求将在2022年达到顶峰，年需求市场规模将达到15.3亿元，到2025年5G基站用PTFE需求市场将下降至8.5亿元。5G基站建设进度与对应释放的PTFE市场空间（%，亿元）5G手机用PTFE市场规模测算根据Canalys和高通数据数据预测，预计2020-2022年全球5G手机出货量分别为2.78亿、5.44亿和7.50亿元，国内5G手机出货量达到1.72亿、3.29亿和5.88亿元，进而测算出国内2020-2025年5G手机领域为PTFE带来的市场增量，预计2020年国内5G手机PTFE需求规模将达到0.5亿元，到2022年上升至1.7亿元。2020-2022年全球5G手机出货量预测国内5G手机用PTFE市场规模（亿元）3、供给：国内PTFE供给过剩，高端替代成果初现国内PTFE集中于中低端，高性能改性产品依赖进口我国生产的PTFE大部分为通用型品种，质量不高，属于中低端品。中低端PTFE与高端PTFE的差距主要体现在品种和质量上：品种：中低端产品主要为通用型牌号，差异化程度低；而高端产品对应不同的应用场景有不同的专用品级,如涂料级、线缆级、防腐衬里级、微电子用高纯级。质量：中低端PTFE与高端PTFE在分子量和粒径分布、产品清洁度以及批次稳定性上存在较大的差距，高端品的粒径分布独特，产品清洁度高，不同批次产品的颗粒大小和粒径分布情况没有显著差异。高端PTFE主要由国外企业生产。目前常见的高端PTFE品种主要有超细粉末PTFE、可熔性PTFE、常温固化型氟树脂涂料、纳米PTFE、膨体PTFE、超高分子量PTFE和高压缩比PTFE分散树脂等。目前高端PTFE的主要生产商为美国杜邦、法国阿科玛、日本大金、旭硝子、吴羽化学等。国内PTFE形成了低端产能过剩出口，高端产品依赖进口的局面。每年我国出口2万吨以上低端PTFE，同时进口量稳定在5000~6000吨，其中70%~80%的进口PTFE为高性能的改性产品。近三年进出口PTFE的产品价差在2500美元左右，反映出口产品和进口产品在品级上的差异。2015-2020年我国PTFE进出口量和进出口产品单价（吨、美元/吨）国内产能高产能过剩严重，行业仍处于扩张阶段我国PTFE产能13.8万吨，占全球比重超60%。我国在PTFE的开发生产上起步较晚，在1995年PTFE产能仅在千吨左右，占全球产能的8%，后来我国在中低端PTFE生产技术上取得突破，同时伴随着发达国家PTFE产能向高端化、特种化转型，其部分中低端PTFE产能向我国迁移，我国的PTFE产能逐年提升。2019年我国PTFE产能达13.8万吨，根据Mordor Intelligence的数据，当前国内产能占全球超60%的PTFE产能。1992-2017国内与国外PTFE产能（万吨）我国PTFE产能主要集中在注塑级中低端产品，低端产能过剩。国内生产的PTFE大部分是通用型、中低品质的产品，行业壁垒低，行业曾经历盲目扩张阶段，产能严重过剩，行业整体开工率已连续三年维持在50%附近。2019年受到环保整治和国内经济形势下行的影响，国内PTFE开工率持续下降，2020全年国内PTFE开工率维持在60%左右，预计四季度和2021年伴随着行业需求回暖，国内PTFE开工率有望保持上行。国内PTFE产能与产量（万吨）国内PTFE行业开工率（%）当前行业仍处于扩张阶段，截止2020年10月底，国内PTFE总产能达到14.96万吨，较2019年增长1.19万吨，但产能仍在扩产中，根据百川资讯统计，预计2020-2023年国内PTFE新增产能将达到接近7万吨，其中东岳集团扩产最大，达到了2万吨，总体将加剧国内PTFE供给过剩的局面。国内2020-2023年PTFE预计新增产能供给端政策加速行业转型，高端产品替代成果初现早在"十二五"规划期间，我国氟化工行业就明确了高端转型、重点发展高性能含氟聚合物、氟树脂的发展方向。近五年，高端氟化工集中的东部沿海的山东省和福建省出台相关规划，明确氟化工高端转型、强化氟聚合物开发的发展思路。2019年国内在新材料应用示范指导目录中明确指出，高端PTFE为新材料的重点发展方向。国内PTFE市场集中度较高，前三企业市占率达到了50%。产能前三名为：山东东岳化工有限公司、浙江巨化股份有限公司、中昊晨光化工研究院有限公司。行业龙头初涉高端产品，期待国产替代的进一步突破。作为国内头部PTFE生产企业，山东东岳、浙江巨化、中昊晨光均具备一定的高端PTFE生产能力。中昊晨光：自主研制出国内独家高压缩比聚四氟乙烯分散树脂产品，成功配套5G线缆生产，实现了进口替代；开发出第二代低蠕变聚四氟乙烯悬浮树脂等高端含氟高分子材料，填补了国内的空白；其生产的PTFE乳液在国内头部高频覆铜板企业中英科技的采购占比达99%。浙江巨化：拥有600吨的超高分子量PTFE产能；山东东岳：具有7300吨高性能PTFE生产能力，与同类产品相比，东岳PTFE具有杂质少、清洁度高、相对分子质量分布集中、加工出的制品外观细腻且白度好等特点。国内PTFE产能分布2017-2019年中英科技PTFE乳液采购结构聚四氟乙烯(PTFE)项目可行性研究报告编制大纲第一章总论1.1聚四氟乙烯(PTFE)项目背景1.2可行性研究结论1.3主要技术经济指标表第二章项目背景与投资的必要性2.1聚四氟乙烯(PTFE)项目提出的背景2.2投资的必要性第三章市场分析3.1项目产品所属行业分析3.2产品的竞争力分析3.3营销策略3.4市场分析结论第四章建设条件与厂址选择4.1建设场址地理位置4.2场址建设条件4.3主要原辅材料供应第五章工程技术方案5.1项目组成5.2生产技术方案5.3设备方案5.4工程方案第六章总图运输与公用辅助工程6.1总图运输6.2场内外运输6.3公用辅助工程第七章节能7.1用能标准和节能规范7.2能耗状况和能耗指标分析7.3节能措施7.4节水措施7.5节约土地第八章环境保护8.1环境保护执行标准8.2环境和生态现状8.3主要污染源及污染物8.4环境保护措施8.5环境监测与环保机构8.6公众参与8.7环境影响评价第九章劳动安全卫生及消防9.1劳动安全卫生9.2消防安全第十章组织机构与人力资源配置10.1组织机构10.2人力资源配置10.3项目管理第十一章项目管理及实施进度11.1项目建设管理11.2项目监理11.3项目建设工期及进度安排第十二章投资估算与资金筹措12.1投资估算12.2资金筹措12.3投资使用计划12.4投资估算表第十三章工程招标方案13.1总则13.2项目采用的招标程序13.3招标内容13.4招标基本情况表关联报告：聚四氟乙烯(PTFE)项目申请报告聚四氟乙烯(PTFE)项目建议书聚四氟乙烯(PTFE)项目商业计划书聚四氟乙烯(PTFE)项目资金申请报告聚四氟乙烯(PTFE)项目节能评估报告聚四氟乙烯(PTFE)行业市场研究报告聚四氟乙烯(PTFE)项目PPP可行性研究报告聚四氟乙烯(PTFE)项目PPP物有所值评价报告聚四氟乙烯(PTFE)项目PPP财政承受能力论证报告聚四氟乙烯(PTFE)项目资金筹措和融资平衡方案第十四章财务评价14.1财务评价依据及范围14.2基础数据及参数选取14.3财务效益与费用估算14.4财务分析14.5不确定性分析14.6财务评价结论第十五章项目风险分析15.1风险因素的识别15.2风险评估15.3风险对策研究第十六章结论与建议16.1结论16.2建议附表：1

在7月1日举行的“GSMA Thrive·万物生晖---5G SA峰会”上，中国移动研究院副院长黄宇红表示，目前以中国移动为代表的三大运营商都在积极推进向5G SA目标网演进，2020年5G SA具备商用可能性。5G SA存在五大新挑战5G SA从架构技术服务能力带来了多维度创新，能有效支撑行业的转型升级，支撑社会的高质量发展。具体来看，新架构设计具有服务化、软件化、智能化特征，为网络灵活高效运营打下基础。新的技术能力包括切片边缘计算以及对上行的增强。在新服务能力上，SA可以更好的支持多量刚计费，支持定制化的专网服务以及能力开放共享。由于SA是端到端全新设计，从标准完成时间到产业研发进度，客观上都要晚于NSA，而且SA复杂度远高于NSA。国际上很早开始商用5G的运营商，对何时上SA还是存在顾虑，更多在等待成熟。黄宇红表示：“由于中国对SA应用需求比较迫切，因此中国全方位强力拉动SA成熟，经过一年多标准打磨，三轮的测试验证拉动产业以及两极的应用带动，我们认为2020年SA具备商用可能性。”正是因为SA做了很多全新变革，也承载了支撑千行百业转型发展的重任，因此实施起来挑战也是巨大的。黄宇红指出5G SA存在五大挑战。在标准与产业方面，5G SA标准首次考虑ICT的融合，引入了IT领域的很多新技术。而5G标准推进时间紧，内容多，因此标准在R15制定时并不完善。另外留给产业研发的时间也很短，网络与终端需要协同，产品需要不断迭代升级，在产业生态方面也需要更加开放，以满足行业客户大量定制化要求。5G带来网络的大规模云化虚拟化实施，带来了建设与运营模式的变革，对运营商自身能力提升也有很高的要求。行业专网的建设与运维需要摸索，SA让4G/5G协同更加复杂，难度更大。“在SA所带来的重大能力的同时，还存在切片等端到端拉通、自动化使能调整、边缘计算接口协议开放、商业模式创新等问题。在服务运营方面，运营商需要考虑如何给行业用户提供统一入口，自服务流程，如何实现多辆高商业模式等等。在商业模式与产业的融通方面，行业对5G的认知，5G对行业高精尖要求的支持，5G自身标准以及跨行业标准还需要不断完善。”黄宇红如是说。中国移动全方位推进SA成熟与商用面对前面所述的机会与挑战，中国移动全方位推进SA的成熟与商用，在技术与产业方面，以终为始，面向建设运营和商用，构建SA完整技术体系，确保各项工作都有规则可以遵循。同时根据全方位梳理发现了上百个关键问题，同时联合产业进行攻关。不断完善5G标准，一方面推进国际标准在R15/R16完善，另一方面联合产业制定了40项行业标准和30本企业标准，为产品研发和建设运营提供了很好的基础。同时为了打造一个开放的产业生态，主导了Open UPF的开放。构建了业界最全面最严格的测试体系，比如开展了累计3万多个测试力的SA测试，发现产业500多条产业问题，促进了端到端能力的提升，保障了SA产品的质量。针对SA里的关键能力，中国移动制定了30本企业规范，补齐技术方案，并积极推进利用行业示范项目开展端到端切片试点。同时，中国移动高度重视芯片和终端的同步推进，发起成立了终端先行者计划，以5G模多频多形态终端为目标，联合产业积极推进，SA/NSA双模终端，积极推动手持类、视频类、接入类等多种行业终端。据黄宇红介绍，在网络建设与运营发展中，中国移动确立了5大技术原则。一是明确技术路线，坚定以SA为目标，同步推进NAS/SA加速推进SA成熟，力争2020年商用。二是锁定版本，以F60为基线，灵活引入非常必要的特性，这主要是保障端到端设备的拉通。三是行业客户和个人客户分别建核心网，4G/5G融合组网。四是云网融合组网，我们核心网采用虚拟化方式进行建设，五是频谱协同700Mhz/2.6Ghz/4.9Ghz多频协同组网，其中700Mhz/2.6Ghz是基础覆盖，4.9Ghz是面向容量补充和行业应用。SA带来的不仅仅是技术变革，更是行业发展的范式变革。为此，中国移动从网络范式、服务范式、运营范式三方面，积极推进5G行业发展，在网络范式创新上打造优享专享尊享行业精品专网。在服务范式方面构建了基础加定级能力的“BAF多量纲”商业模式，让客户可以“按单点菜”。另外积极推进云边网跨层跨域协同，打造云网融合的运营新范式。四是加速产业融通创新，这对5G发挥新基建作用尤为关键。同时，中国移动积极推进产业融通，于2016年发起成立了全球第一个5G联合创新中心，目前合作伙伴已经超过700个，构建了25个开放实验室，探索行业需求与5G的结合点，发布30多本白皮书或洞察报告，孵化了100多个融合创新应用，行业应用市场规模大，但也千差万别，为快速形成可以复制的行业应用，中国移动重点针对15个垂直行业领域，打造100个龙头创新应用和场景。中国移动还进行了专项推进，包括成立终端先行者联盟、5G消息、专项边缘计算先锋300专项、Open UPF计划等等，加速5G产业融通创新。最后，黄宇红强调：“5G SA是新阶段新目标，蕴藏新机遇，5G SA也是新的技术，有新的架构，给我们带来了新的挑战；更重要的是，5G SA带来了新的动能、新的模式，一定会在构建千行百业的新生态上发挥重要作用。中国移动希望能够和产业链以及生态合作伙伴一起携手共同迈进5G SA，引领新基建，铸就新未来。”（文章来源：通信世界网）

一段时间以来，舆论一直有观点认为，中国的三大运营商选择与诺基亚合作，而没有和华为合作，因而大家一直对三大运营商尤其是中国移动颇有微词。以下客观地从四个方面说明这个问题。一、中国5G建设还处于试验阶段中国真正的5G网络建设还没有开始，由于中国5G网络的模式是独立组网，为了降低风险所需要的试验阶段比较长，不像美国、韩国采用非独立组网模式，首先商用的是“移动宽带”。所以，当前中国运营商仍然处于研究试验阶段，不要看到某个城市开始试验或者试商用，就认为5G建设已经开始了，实质上，目前中国连5G频谱资源还没有分配。以工信部主导的5G网络阶段性试验等先导性工作还没有完成，中国的5G建设还没有真正开始。所以，我们不能说三大运营商5G网络建设已经选择诺基亚。二、中国5G网络建设需要研究和招标和世界上的大多数国家的运营商一样，中国移动运营商的项目建设和采购也都是需要招标的，5G网络建设当然不例外。因为目前中国的5G网络建设还没有正式开始，更无从谈招标，也妄谈确定供应商了。目前，中国三大运营商已经开始的和诺基亚的合作充其量算作咨询，目的是项目技术框架研究和规划，而非5G网络建设项目。说的普通一点，就是三大运营商要写5G网络建设的可行性研究报告（技术+经济），需要聘请技术顾问来提供咨询，诺基亚担任的就是这个咨询的角色而已。当然，三大运营商还有不少从诺基亚正常采购的业务，这些采购业务都是原来4G网络相关的，与5G网络整体关系不大！不能因为中国运营商和诺基亚签了一个合同，做了一个宣传，就说运营商只和诺基亚合作。三、签订的战略协议不具强制约束性当然，过去一段时间，中国的三大运营商和诺基亚签订的合同其实也都是战略框架协议，它属于意向性质，基本没有法律约束力，当然有道德约束力，如果要进行具体操作还需要签订更为细致具体的合同，而无法按照现在签订的合同落实。所以，中国三大运营商和诺基亚的合作协议都是在特殊的环境下签订的，形式大于实质！另外再说一点，其实和中国三大运营商进行业务合作的主要是诺基亚贝尔，而这个诺基亚贝尔就在中国上海，是一个中外共同管理的通讯设备供应商（属于央企，中外股比50%对50%+1股）。四、5G建设供应商会多元化，华为已拿到移动订单中国真正的5G网络建设开始之后，如前所说的投标机制，运营商的5G供应商应该是多元化的，美国和韩国的5G网络建设都是这个样子的。所以，估计中国三大运营商的5G供应商清单中应该不会低于三家，一般情况下，肯定会包括华为、中兴、中国信科，诺基亚、爱立信等企业。至于份额吗，由于中国企业具有价格优势，同时也具有技术优势，你觉得份额会低吗？何况，先期启动5G网络建设的中国移动香港已经选择了华为进行5G网络建设。总而言之，所以不能认为中国三大运营商只选择诺基亚，不选择华为：一没有到时间，二也没有排斥和的说法。

下一代蜂窝移动通信技术即将渗透我们生活的角角落落——5G，即将在未来几年内成功落地。它提供了超过4G功能的指数级改进——速度提高100倍，容量增加1,000倍。更高的容量和可靠性、低得多的延迟，能源使用的节省和设备的大规模连接，将向我们展示一个全新的移动网络。在未来四年内，全球企业预计将投入高达570亿美元的巨资在这一领域“开疆扩土”，形成更高的网络密度，增加频谱和升级有源设备。在这一过程中，他们还将力求避免重蹈4G网络建设时的覆辙。消费者不断期望拥有更多数据、更多连接、更多功能，同时为之付出更少的费用。在过去三年里，全球排名前39的各家电信公司的股东总回报率平均低于更广泛的股票指数，这或许就是背后的原因这一。他们面临着产生5G投资的竞争压力，即使这样他们还是试图以最具成本效益的方式来将之带给大众。为确保他们在5G的巨额投资中获得公平回报，运营商必须思考全面了解商业化的机会，而不仅仅只是从消费者身上要钱。5G网络将创造全新的服务产品、用例、商业模式和收入的潜在机会，而不是主要依靠最终用户直接为连通性掏钱给支付电信公司。5G世界的运营商可以通过向那些拥有依赖5G服务的客户的公司收取费用，来产生可观的收入。普道永华指出，通过识别和利用这些机会，运营商有机会确保5G投资回报超过4G。但要实现这一目标，运营商需要开发或获得几项重要能力。一）迈向5G5G时代即将来临。第一个5G标准（承诺比现有4G网络更高效更快速）已于2018年6月修订完成。到2020-2021年，预计将会拟定关键和大规模机器类通信的标准。因此，5G的全部技术潜力预计将在未来5-10年内完全爆发。解释，相关标准节点的一步步落地、所需的投资规模也将实现，在这些基础上，5G的发展将达到顶峰。全球各地的许多通信运营商正大力推进相关的技术试验和商业部署。韩国电信运营商KT Corporation与英特尔合作，为2018年2月的平昌冬奥会提供了5G服务，Verizon在四个地点推出了基于5G的FWA服务，大多数电信运营商的目标都是在2019年的某个时间节点发布商业版的5G方案。最近召开的2019世界移动通信大会（MWC）上，5G、折叠屏手机的集体亮相就是个很好的印证。世界各地的电信公司准备在5G上投资数百亿美元。研究机构IDC的一份报告预测，到2022年，移动服务提供商在5G方面的集体支出将接近570亿美元。虽然预期的好处将会推动这项投资，但无疑也有一系列挑战必须要去克服，比如实现足够的投资回报率（ROI）。普华永道对5G生态圈的从业者展开了一系列访谈。二）预期回报运营商通常采用三种主要方式获得5G投资回报。他们希望释放新的收入来源，降低成本并改善客户体验。1.开拓新的收入来源5G可以通过多种方式使电信公司获得新的收入来源。 一个是通过在新市场中竞争的能力。 例如，5G为移动运营商打开了大门，通过使用5G FWA提供可与之相媲美的快速移动宽带服务，在某些市场中与固定线路运营商展开激烈竞争。目前许多有线宽带产品。 与此同时，5G为固定宽带提供商提供了降低成本的空间与潜力。例如，根据频谱可用性，预期密度以及FWA客户驻地设备的程度，部署5G FWA而不是更昂贵的FTTP（光纤到室内）和FTTH（光纤到户）替代品可以更具商业可行性。（CPE）价格较实惠。5G还有可能为消费者和垂直行业提供新的、增强的服务。总体而言，5G的颠覆性影响源于其独特且前所未有的5种技术能力的融合（见图表1）。结合使用，这些功能应该能够实现三大类用例：极致移动宽带和固定无线接入：提供未来所需的快速、高带宽消费者和企业宽带服务。此系列中的用例可能包括更快的视频流，交互式多人游戏，虚拟现实（VR）和增强现实（AR）游戏和体验，以及将患者与远程医疗保健服务联系起来。例如，AT＆T与许多医疗保健OEM公司合作，将5G纳入其设备。关键的实时通信：对于商业客户来说，5G更像是一款游戏控制器。充分利用5G的高可靠性和超低延迟，实现一致性实时或接近实时的回应。此类别中的用例可能包括该操作精密生产线，自动化采矿，增强自动驾驶汽车和远程外科等医疗应用的响应能力。相关的应用发展已在进行中。例如，Sprint在自动驾驶园区中，为其分布式网络建立了超过110个部署点。大规模机器类型通信：利用5G的高可扩展性和低功耗，通过物联网（IoT）将机器彼此连接起来。用例可能包括工业应用，如预测性远程维护、智能电网的管理；城市应用，如实时交通管理、无人机以及互联家庭中的综合服务和设备。此外，网络切片的能力是5G的关键发展之一。它会使运营商能够为用户提供差异化服务，并提高效率和成本优化，因为如果他们不想要或不需要特定类别的服务，那么向所有客户提供特定类别的服务既不必要也不明智。由于固定的4G网络饱和度的变化、宽带渗透和性能、对创新的聚焦，不同市场的运营商最初关注来自所有三大类的不同用例。例如，美国的焦点主要集中在固定无线和移动宽带上。相比之下，日本和北欧国家的运营商正在瞄准垂直行业，机器人和AR，而在韩国，重点是无人机和智能工厂。随着时间的推移，就目标用例而言，地理位置之间的差异可能会缩小。2.降低成本打造5G时投资频谱、网络密集化和设备升级所需的高成本，在5G的容量和提速1000倍的优势对比之下，就不会那么让人望而却步。结果将是每千兆字节数据流量的单位成本大幅降低，产生的经济效益将有助于运营商维持——并可能增加出售移动宽带服务的利润。5G的进一步成本节约机会包括在网络规划和网络中引入更多自动化的潜力操作。随着5G的推出，电信行业有机会在广泛的范围内实施运营简化、自动化和SONs（self-organizing/operating networks，自组织/运营网络）等节约成本的概念。虽然这些好处应该会降低网络运营支出，但它们将以资本为代价——主要涉及频谱、网络和IT方面的支持。因此，投资回报率不能单靠成本节约。3.改善客户体验结合5G的超低延迟和近实时响应，速度的提升对于在所有应用类型中使用5G网络的客户而言，容量的扩充也带来了大幅优化的体验——如视频通话、视频流、游戏，与互联家庭设备的互动等等。再者，相关的开发正在进行着。例如，三星正在与高通合作开发带有小型电池的室内5G。在5G领域内，这些服务和客户体验质量将通过网络切片进行管理和定制，允许运营商水平分割其网络资源，并为不同的应用、服务提供不同的特性（速度、延迟、可靠性等）。三）5G商业化面临的挑战虽然5G服务带来的好处是巨大的，但运营商将技术货币化的努力面临一些基本挑战。传统上，运营商的收入主要是消费者驱动的。但总的来说，以那些鼓励推出4G移动服务的消费者来拉动需求，5G可能会比先前弱得多。当4G推出时，许多客户都非常想要这项服务，而提供服务的设备已经可以从三星和苹果等主要厂商那里获得。相比之下，对于5G，消费者意识较低，大多数最大的玩家尚未推出升级手机，所有这些都可能导致更慢的使用。还有第二个障碍：客户可能不愿意为更好的服务付出额外费用。普华永道最近的研究表明，只有三分之一的互联网用户会为5G技术支付更多费用——在家庭中，33％的人会支付更多费用；而在手机等移动端，31％的人会这样做。在成本方面，消费者平均愿意在家中为5G互联网服务额外支付5.06美元/月，在移动设备上额外支付4.40美元/月的5G互联网费用（见图表2）。值得注意的是，更多的消费者表示他们愿意为家中的5G支付溢价，而不是手机。可能存在一些细分市场——例如游戏——消费者愿意在这些细分市场中更多地为更好的体验付费。 但是，这种更高程度地有利5G商业化的渠道还不是那么可靠。运营商转向5G的主要动机通常是创造更多容量并降低成本。 但为了获得足以证明其5G投资合理性的回报，运营商需要超越销售宽带连接和针对新类型的用例，这些用例将被5G赋予前所未有的可能性。为了充分利用这些新的用例，运营商必须了解需求的性质以及最终用户和业务合作伙伴的支付意愿，并确定如何产生回报。他们还需要利用强大的处理功能，例如边缘计算和云计算，这将降低成本并提高VR和游戏等应用程序的性能。对于可以将这些元素组合在一起的运营商，可以使用各种5G特定用例在消费者和商业客户空间展示自己。仅举两个例子，在消费者方面，提供增强的AR / VR体验的潜力很大——而且，更笼统地说，随着可穿戴设备的范围不断爆炸延伸，运营商应该帮助推动这些设备的增长和推广。对于基于英国的BT/EE而言，这是一个特别关注的焦点，它预见了一长串可穿戴设备成为5G体验中不可或缺的一部分。在业务方面，5G在制造业等行业具有巨大潜力，这是AT＆T和三星合作的目标。创建路线图普华永道指出，5G世界有一个明确的成功路线图。为了在这一领域领跑，公司必须首先明确消费者、企业和公共机构未来想要的5G服务和体验。然后他们必须制定5G货币化的策略；发展商业化模式和所需的合作伙伴关系和平台；决定适合该模型的用例和服务产品。而且，最重要的是，确保他们的能力与他们选择的5G“游戏方式”保持一致。采取所有这些步骤的玩家将占据更大的获胜优势。四）新兴的商业化策略运营商的意见在策略和他们应该实现5G的潜在作用方面存在分歧。有些人希望成为主要的连接提供者，而不是作为专注于自己创建垂直整合解决方案的推动者。相比之下，其他人希望在整个生态系统中发挥更广泛的作用，更多地参与为客户提供垂直解决方案。但人们一致认为，电信公司不会自己创建垂直的5G应用程序——如果他们要赢得他们所产生的价值份额，合作伙伴关系就是前进的方向。运营商也一致认为，应该从他们的5G网络中获取洞察力，而不仅仅是让5G流量通过他们来实现这一点。结果显示，智能对于开发和优化许多用例非常有用。谈判形成伙伴关系的关键参数之一是哪些缔约方可以获得哪些数据。专注于能力现实情况是，向5G的过渡其实与电信公司过去一直在思考和经营的方式有很大的不同。为了成功地协商过渡，运营商需要定义三个要素：第一，消费者、企业和公共机构将重视的服务和用例;第二，发挥商业化和创造价值的最佳方式；第三，成功所需的能力。这种相互关系在普华永道战略与能力驱动战略（CDS）框架中得到了说明（见图表3）。一种发挥作用、产生价值的方式似乎越来越可行——即销售5G服务其他业务，然后将其作为其产品的一部分出售给他们自己的客户。这意味着通过添加B2B2X（从企业到企业到第三方），从传统的企业对企业（B2B）和企业到消费者（B2C）业务模式扩展。在B2B2X（包括B2B2B、B2B2C模式）下，运营商进行协作和共享与B2B合作伙伴的回报。在5G世界中，网络技术允许更广泛的功能商业化，电信公司有更多机会与各种企业和公共机构进行这些类型的合作。运营商通过这种更强大的功能获利，主要有三大渠道：连接提供商-运营商主导的B2B或B2C：电信公司在典型的4G定价和捆绑模型之上，应用其他元素和创新。这可能涉及采用“航空公司式”（airline-type）方法，根据客户选择的包装级别向B2C和B2B客户提供多层连接服务（见图表5）。为了实现这样的模型，运营商可以提供不同的速度、服务质量水平和定价水平，以满足每个客户的需求和预算。对于运营商的传统方法的一种变化，这种策略存在着对最终用户变得过于复杂的风险，最终用户可能很难理解计划的价值，该计划的定价是基于技术功能（例如延迟和可靠性）来定义的）而不仅仅是速度和数据限额。解决方案促成者 - 第三方主导的B2B2X：第三方，如云提供商或视频流服务将来自运营商的5G连接作为其自身产品的一部分。第三方向其客户销售捆绑产品，并接收通过直接付费或其他一些商业化模式获得收入，同时付费给电信公司以网络使用和变量功能的形式或者网络费用或收入分成。第三方有效地购买了运营商的“切片”5G网络容量供自己使用，它们之间的接口通过应用程序编程接口（API）进行管理和启用（参见图6）。“我们不需要开发内部的所有功能，特别是如果它们是其他领域的核心，”沃达丰（Vodafone）英国战略和批发总监Vishal Dixit说道。“我们最近宣布与IBM建立全球战略合作伙伴关系云和托管。我们将共同进入市场，Voda在连接方面处于领先地位，IBM在垂直化解决方案方面处于领先地位。“解决方案创建者 - 运营商主导的B2B2X：运营商通过其核心连接捆绑第三方产品和服务，并捆绑销售直接向自己的客户提供解决方案（见图表7）。电信公司可能会使用这个创建垂直整合的方法，将第三方产品（如AR / VR服务和设备）捆绑在一起，可以访问其5G网络的解决方案。在这种模式下，电信公司可以为其客户提供完整的VR游戏数据计划，包括VR内容订阅和耳机，无需额外费用。包括沃达丰在内的许多运营商已经与OTT达成商业协议，批发购买他们的服务并将其转售给消费者——他们正在研究如何增强这种类型的模型以构建5G功能，允许客户选择和从OTT产品菜单中选择，并根据他们的选择获得折扣。毫无疑问，随着5G向市场变得更加清晰，新的协作商业化模型将会面世。运营商有机会积极主动地扩大和实现其基于合作伙伴关系的业务。这些广泛变化的业务和货币化模型的可用性将使运营商能够在服务和定价方面获得更多的选择和灵活性，并将价值更均匀地传播到生态系统的不同区域。在所有模型中，运营商及其合作伙伴将定制他们的服务产品，以利用新兴的技术趋势，如物联网、人工智能、无人机、机器人、智能城市和工业4.0。五）选择最佳商业模式为了帮助运营商和其他参与者在快速扩展5G生态系统中识别最合适的商业模式——连接提供商，解决方案推动者或解决方案创建者——对于每个特定用例，普华永道Strategy&已经开发了一个由五个评分标准组成的矩阵来评估潜在用例。#第三方品牌实力当运营商的潜在商业模式中的第三方合作伙伴具有与目标用例相关的非常强大的品牌时，第三方在拥有客户关系方面具有优势。例如，游戏流媒体服务Twitch将在游戏玩家客户群中拥有更强的品牌实力，相比电信运营商，能提供增强的4K游戏服务。#第三方市场渗透率如果潜在的第三方合作者已经在用例所在的行业中具有较高的市场渗透率，那么情况也指向拥有该客户关系的第三方。例如，在运输当局中具有强大渗透力的专业工程解决方案提供商将比提供更好的服务运营商推出动态交通控制系统。#与运营商的内部一致性如果用例与其现有功能紧密结合，则电信公司拥有更大的能力来拥有客户关系并确保更高比例的收入分成。例如，运营商在分销、服务交付、计费能力和实体存在方面的现有优势可能意味着它可以很好地销售AR/VR体验超过5G的消费者和企业。这指向业务模型的解决方案创建者选项。#运营商品牌相关性电信运营商的品牌与具体用例的相关性越高，运营商拥有客户关系的能力越大，总共获得的收益就越大。例如，一个工业OEM可能拥有比电信运营商更强大的品牌，在为制造商销售自动化、实时控制的生产解决方案时。在这种情况下，电信公司可能应该与OEM合作并支持OEM作为解决方案推动者，而不是期望自己带头。#相关的使用强度或对5G的依赖性当用例具有高强度的5G使用率或者通过5G严格启用时，它可以使操作员拥有更大的拥有商业模式并从中获得更大的收益。例如，对于VR耳机分销业务模式，运营商可以充当解决方案创建者的角色，因为不仅仅是他们的实体零售业务和设备融资，还因为他们能够针对需要超高5G速度的图形密集型游戏优化网络切片。基于云的边缘计算，用于低延迟渲染。通过针对这些标准中的每一个对用例进行评分，运营商可以确定哪个5G B2B2X商业模式是最合适的。在某些情况下，多个业务模型可能适用于给定的用例。在这种情况下，运营商的能力和品牌认知可能是决定性因素。这意味着类似市场中的个体运营商可能会在新的5G业务模式上取得不同程度的成功，具体取决于他们建立和执行自身竞争策略的情况。六）赢在5G的四大能力维度结合正确的商业化模型和客户相关的用例，电信运营商需要一些商业、运营和技术能力确保他们为5G投资产生适当的回报。四项能力将特别关键：1）合适的5G网络2）商业化创新3）垂直行业具体落地4）大规模合作的惯例每种功能的相对重要性将取决于操作员选择的方式以及用于执行该策略的业务模型。

半导体材料项目可行性研究报告-"十四五"走在增强内循环的路上1.半导体材料：技术壁垒高，高端依赖进口半导体材料是指电导率介于金属与绝缘体之间的材料，半导体材料的电导率在欧/厘米之间，一般情况下电导率随温度的升高而增大。半导体材料是制作晶体管、集成电路、电力电子器件、光电子器件的重要材料。半导体材料市场可以分为晶圆材料和封装材料市场。其中，晶圆材料主要有硅片、光掩膜、光刻胶、光刻胶辅助设备、溅射靶、抛光液、其他材料。封装材料主要有层压基板、引线框架、焊线、模压化合物、底部填充料、液体密封剂、粘晶材料、锡球、晶圆级封装介质、热接口材料。半导体材料市场规模占比以我国国内最大晶圆制造企业中芯国际为例：中芯国际生产经营的主要原材料包括硅片、化学品、光阻、气体、靶材、研磨材料等。中芯国际主要原材料采购情况注：硅片、靶材数量及单价按照约当 8 英寸统计。半导体材料自给率低在半导体材料领域，由于高端产品技术壁垒高，国内企业长期研发投入和积累不足，我国半导体材料在国际分工中多处于中低端领域，高端产品市场主要被欧美日韩台等少数国际大公司垄断，比如：硅片全球市场前六大公司的市场份额达 90%以上，光刻胶全球市场前五大公司的市场份额达 80%以上，高纯试剂全球市场前六大公司的市场份额达80%以上，CMP 材料全球市场前七大公司市场份额达 90%。国内大部分产品自给率较低，基本不足30%，并且大部分是技术壁垒较低的封装材料，在晶圆制造材料方面国产化比例更低，主要依赖于进口。另外，国内半导体材料企业集中于6英寸以下生产线，目前有少数厂商开始打入国内8英寸、12英寸生产线。不同种类半导体材料的国产化程度大硅片：硅片也称硅晶圆，是最主要的半导体材料，主要包括抛光片、退火片、外延片、节隔离片和绝缘体上硅片，其中抛光片是用量最大的产品，其他的硅片产品也都是在抛光片的基础上二次加工产生的。抛光片：直接从单晶硅柱上切割出厚度约 1mm 的原硅片，然后对其进行抛光镜面加工。退火片：把抛光片置于充满氩气或氧气的高温环境退火得到，可大幅减少抛光片表面的氧气含量，保持晶体完整性。外延片：在抛光片表面采用应用气相生长技术在抛光片表面外延生出单晶结构层，能够在低电阻衬底上形成一个高电阻层。节隔离片：在抛光片的基础上，通过光刻法、离子注入、热扩散技术等技术嵌入中间层，然后再通过气相生长技术在硅片外面形成平滑的外延层。绝缘体上硅片：三明治结构，最下层是抛光片，中间层是掩埋氧化层，顶层是活性层也是抛光片。绝缘体上硅片可以使半导体器件设计者将器件和周围部分完全隔离。半导体硅片分类硅晶圆片的市场销售额占整个半导体材料市场总销售额的 32%~40%。硅片直径主要有 3 英寸、4 英寸、6 英寸、8 英寸、12 英寸（300mm），目前已发展到 18 英寸（450mm）等规格。直径越大，在一个硅片上经一次工艺循环可制作的集成电路芯片数就越多，每个芯片的成本也就越低。在同样的工艺条件下，300mm 半导体硅片的可使用面积超过200mm 硅片的两倍以上，可使用率（衡量单位晶圆可生产的芯片数量的指标）是 200mm硅片的 2.5 倍左右。因此，更大直径硅片是硅片制备技术的发展方向。但硅片尺寸越大，对微电子工艺设备、材料和技术的要求也就越高。硅片尺寸分类200mm硅片与300mm硅片可使用面积目前，国内硅片生产厂商技术较为薄弱，市场份额较小，多数企业以生产 8 英寸及以下硅片为主。沪硅产业是目前国内最大的硅片供应商，也是国内率先实现 12 英寸半导体硅片规模化销售的企业，其 2018 年全球市占比为 2.18%。其他企业有中环股份、里昂股份、有研新材等。目前，硅片主流产品是 12 英寸，根据 SUMCO 的预测，300mm 总需求将会从 2018年的 600 万片/月增加到 2021 年的 720 万片/月，复合增速约为 6%。从 2013-2018 年，全球硅片出货量（应用于半导体生产）稳步增长，2018 年全球硅片出货量为 12733 百万平方英尺，同比增长 7.82%。2019 年，全球硅片出货量为 11810 百万平方英尺，同比下降 7.25%，市场需求有所下降。2007-2019年全球硅片出货量（应用于半导体生产）（单位：百万平方英尺）超净高纯试剂：又称湿化学品，是指主体成分纯度大于 99.99%，杂质离子和微粒数符合严格要求的化学试剂。主要以上游硫酸、盐酸、氢氟酸、氨水、氢氧化钠、氢氧化钾、丙酮、乙醇、异丙醇等为原料，经过预处理、过滤、提纯等工艺生产的得到纯度高产品。在半导体领域主要用于芯片的清洗和腐蚀，同时在硅晶圆的清洗中也起到重要作用。其纯度和洁净度对集成电路成品率、电性能及可靠性有十分重要的影响。SEMI(国际半导体设备和材料协会)专门制定、规范超净高纯试剂的国际统一标准-SEMI 标准。按照 SEMI 等级的分类，G1 等级属于低档产品，G2 等级属于中低档产品，G3 等级属于中高档产品，G4 和 G5 等级则属于高档产品。随着集成电路制作要求的提高，对工艺中所需的湿电子化学品纯度的要求也不断提高。对于半导体材料领域，12寸制程中湿电子化学品技术等级需求一般在 G3 级以上。应用于半导体的超净高纯试剂，全球主要企业有德国巴斯夫，美国亚什兰化学、Arch化学，日本关东化学、三菱化学、京都化工、住友化学、和光纯药工业，台湾鑫林科技，韩国东友精细化工等，上述公司占全球市场份额的 85%以上。目前，国内生产超净高纯试剂的企业中产品达到国际标准且具有一定生产量的企业有 30 多家，国内超净高纯试剂产品技术等级主要集中在 G2 级以下，国内江化微、晶瑞股份等企业部分产品已达到 G3、G4 级别，晶瑞股份超纯双氧水已达 G5 级别，部分产品已经实现进口替代。我国内资企业产超净高纯试剂在 6 英寸及 6 英寸以下晶圆市场上的国产化率已提高到 80%，而 8 英寸及 8 英寸以上晶圆加工的市场上，其国产化率由2012 年约 8%左右缓慢增长到 2014 年的 10%左右。电子气体：电子气体在电子产品制程工艺中广泛应用于薄膜、蚀刻、掺杂等工艺，被称为半导体、平面显示等材料的"粮食"和"源"。电子特种气体又可划分为掺杂气、外延气、离子注入用气、LED 用气、蚀刻用气、化学汽相沉淀用气、载运和稀释气体等几大类，种类繁多，在半导体工业中应用的有 110 余种电子气体，常用的有 20-30 种电子特种气体行业集中度高，主要企业有美国空气化工、美国普莱克斯、德国林德集团、法国液化空气和日本大阳日酸株式会社，五大气体公司占有全球 90%以上的市场份额，上述企业也占据了我国电子特种气体的主要市场份额。国产电子气体已开始占据一定的市场份额，经过多年发展，国内已有部分企业在部分产品方面攻克技术难关。四川科美特生产的四氟化碳进入台积电 12 寸台南 28nm 晶圆加工生产线，目前公司已经被上市公司雅克科技收购；金宏气体自主研发 7N 电子级超纯氨打破国外垄断，主要上市公司有雅克科技、华特气体、南大光电、巨化股份。靶材：半导体行业生产领域，靶材是溅射工艺中必不可少的重要原材料。溅射工艺是制备电子薄膜材料的主要技术之一，它利用离子源产生的离子轰击固体表面，使固体表面的原子离开固体并沉积在基底表面，被轰击的固体称为溅射靶材。靶极按照成分不同可分为金属靶极（纯金属铝、钛、铜、钽等）、合金靶极（镍铬合金、镍钴合金等）和陶瓷化合物靶极（氧化物、硅化物、碳化物、硫化物等）。半导体晶圆制造中 200nm（8 寸）及以下晶圆制造通常以铝制程为主，使用的靶材以铝、钛元素为主。300nm（12 寸）晶圆制造，多使用先进的铜互连技术，主要使用铜、钽靶材。半导体芯片对溅射靶材的金属材料纯度、内部微观结构等方面都设定了极其苛刻的标准，长期以来一直被美、日的跨国公司所垄断，我国的超高纯金属材料及溅射靶材严重依赖进口。目前，江丰电子产品进入台积电、中芯国际和日本三菱等国际一流晶圆加工企业供应链，在 7 纳米技术节点实现批量供货，成功打破了美、日跨国公司的垄断格局，填补了我国电子材料行业的空白。光刻胶：指通过紫外光、准分子激光、电子束、离子束、X 射线等光源的照射或辐射,其溶解度发生变化的耐蚀刻薄膜材料。其溶解度发生变化的耐蚀刻薄膜材料。根据在显影过程中曝光区域的去除或保留，分为正像光刻胶和负像光刻胶。随着分辨率越来越高，光刻胶曝光波长不断缩短，由紫外宽谱向 G 线(436nm)→I 线(365nm)→KrF(248nm)→ArF(193nm)→F2(157nm)→极紫外光 EUV 的方向转移。光刻胶由低端到高端整体可分为 PCB 光刻胶、面板光刻胶和半导体光刻胶三个大类。全球光刻胶供应商主要集中在日本、美国、德国手中，其中日本市场份额较大，据统计日本全球市场份额达到 90%。我国光刻胶生产基本上被外资把控，并且集中在低端市场。据中国产业信息数据，2015 年我国光刻胶产量为 9.75 万吨，其中中低端产品 PCB 光刻胶产值占比为 94.4%，而LCD 和半导体用光刻胶产值占比分别仅为2.7%和1.6%，半导体光刻胶严重依赖进口。另外，2015 年我国光刻胶前五大公司分别台湾长兴化学、日立化成、日本旭化成、美国杜邦及台湾长春化工，均是外资或合资企业，上述五大企业市场份额达到 89.7%，内资企业市场份额不足 10%。光刻胶主要上市公司有晶瑞股份、飞凯材料。2、政策支持力度不断加强，半导体产业加速向国内转移半导体材料主要应用于集成电路，我国集成电路应用领域主要为计算机、网络通信、消费电子、汽车电子、工业控制等，前三者合计占比达 83%。2015 年，随着《国家集成电路产业发展推进纲要》等一系列政策落地实施，国家集成电路产业投资基金开始运作，中国集成电路产业保持了高速增长。根据中国半导体行业协会统计，2015 年我国集成电路产业销售额达到 3609.8 亿，同比增长 19.7%；2016 年我国集成电路产业销售额达到4335.5 亿元，同比增长 20.1%；2017 年我国集成电路产业销售额达到 5411.3 亿元，同比增长 24.8%；2018 年我国集成电路产业销售额达到 6532 亿元，同比增长 20.7%；2019年我国集成电路产业销售额达到 7562.3 亿元，同比增长 15.8%；2020 年 1-6 月我国集成电路产业销售额为 3539 亿元，同比增长 16.1%。2010-2020年6月我国集成电路产业销售额维持20%的增速2014 年 6 月，国家发布《国家集成电路产业发展推进纲要》；2014 年 9 月，为了贯彻《国家集成电路产业发展推进纲要》，正式国家集成电路产业投资基金。2019 年 10月 22 日，国家集成电路产业投资基金二期正式注册成立，注册资本 2041.5 亿元人民币。大基金二期得到包括财政部、国开金融、中国烟草、三大运营商及集成电路产业投资公司等多方资金的支持。股东出资方面，国家财政部出资 225 亿元，占比 11.02%，中国烟草认缴 150 亿元，三大运营商合计 125 亿元。相对一期规模 1387 亿元明显增长，预计未来半导体产业链将逐步收到二期投资支持，半导体材料也将明显受益。2015 年-2030 年《国家集成电路产业发展推进纲要》发展目标2020 年 8 月 4 日，国务院印发了《新时期促进集成电路产业和软件产业高质量发展的若干政策》。对于集成电路生产企业，新增"制程小于 28nm 集成电路企业，经营期在15 年以上，第一年至第十年免征企业所得税； 对于集成电路设计、整备材料、封装、测试和软件企业，第一至二年免征企业所得税，第三年至第五年按照 25%的法定税率减半征收企业所得税。 对于重点集成电路设计企业和软件企业，由"两免三减半，接续年度 10%税率"改为"五年免税，接续年度 10%税率"。集成电路企业所得税减免政策另外，由于各地方政府对半导体产业支持力度加大，英特尔、联电、力晶、三星、海力士、中芯国际等大厂纷纷加码晶圆厂建设。半导体制造每一个环节都离不开半导体材料，对半导体材料的需求将随着增加，上游半导体材料将确定性受益。半导体材料项目可行性研究报告编制大纲第一章总论1.1半导体材料项目背景1.2可行性研究结论1.3主要技术经济指标表第二章项目背景与投资的必要性2.1半导体材料项目提出的背景2.2投资的必要性第三章市场分析3.1项目产品所属行业分析3.2产品的竞争力分析3.3营销策略3.4市场分析结论第四章建设条件与厂址选择4.1建设场址地理位置4.2场址建设条件4.3主要原辅材料供应第五章工程技术方案5.1项目组成5.2生产技术方案5.3设备方案5.4工程方案第六章总图运输与公用辅助工程6.1总图运输6.2场内外运输6.3公用辅助工程第七章节能7.1用能标准和节能规范7.2能耗状况和能耗指标分析7.3节能措施7.4节水措施7.5节约土地第八章环境保护8.1环境保护执行标准8.2环境和生态现状8.3主要污染源及污染物8.4环境保护措施8.5环境监测与环保机构8.6公众参与8.7环境影响评价第九章劳动安全卫生及消防9.1劳动安全卫生9.2消防安全第十章组织机构与人力资源配置10.1组织机构10.2人力资源配置10.3项目管理第十一章项目管理及实施进度11.1项目建设管理11.2项目监理11.3项目建设工期及进度安排第十二章投资估算与资金筹措12.1投资估算12.2资金筹措12.3投资使用计划12.4投资估算表第十三章工程招标方案13.1总则13.2项目采用的招标程序13.3招标内容13.4招标基本情况表关联报告：半导体材料项目申请报告半导体材料项目建议书半导体材料项目商业计划书半导体材料项目资金申请报告半导体材料项目节能评估报告半导体材料行业市场研究报告半导体材料项目PPP可行性研究报告半导体材料项目PPP物有所值评价报告半导体材料项目PPP财政承受能力论证报告半导体材料项目资金筹措和融资平衡方案第十四章财务评价14.1财务评价依据及范围14.2基础数据及参数选取14.3财务效益与费用估算14.4财务分析14.5不确定性分析14.6财务评价结论第十五章项目风险分析15.1风险因素的识别15.2风险评估15.3风险对策研究第十六章结论与建议16.1结论16.2建议附表：

在昨日举行的“GSMA Thrive·万物生---5G SA峰会”上，中国移动研究院副院长黄宇红表示，目前5G商用的都是NSA组网模式，产业期待能力更强的SA模式尽快成熟可商用，以中国移动为代表的三大运营商，都在积极推进向5G SA目标网演进。“由于SA是端到端全新设计，从标准完成时间到产业研发进度，客观上都要晚于NSA，而且SA复杂度远高于NSA，国际上的运营商对何时商用SA还是存在顾虑，更多在等待成熟。”黄宇红说：“由于中国对SA应用需求比较迫切，因而中国正全方位强力拉动SA成熟。经过一年多的标准打磨，三轮测试验证以及两级应用带动，我们认为2020年SA已经具备商用可行性。”5G SA带来新契机和新挑战中国5G发牌一周年，基站规模已超过25万个，仅中国移动一家就达到14万以上，5G套餐用户超过5500万。与此同时，全球5G商用也在加速，根据GSA报告，全球已有63家运营商实现5G商用，359家运营商投资5G，进行网络部署和测试验证。黄宇红指出，独立组网（SA）是5G的新阶段、新目标。5G SA从架构、技术、服务多维度创新，能够更好地满足垂直行业多样化的场景需求。具体来看，新架构设计具有服务化、软件化、智能化特征，为网络灵活高效运营打下基础；新技术基础包括网络切片、边缘计算，以及上行增强；新服务能力是指可以更好的支持多量纲计费，支持定制化的专网服务，以及能力的开放共享。黄宇红同时指出，SA是我国第一次实现从主导设计到率先部署的新一代网络，需求多、期望高，时间要求紧迫，产业相对不完善，在今年商用面临五方面的挑战。在标准和产业方面，虽然R15标准已经冻结，但相关协议仍需磨合完善；标准与产业同步开发，网络与终端需加强协同；产品迭代式开发，商用版本的稳定性也需要加强；定制化需求迫切，产业生态需要更加开放。在建设和运营方面，5G云原生带来的集中化、虚拟化新型建网方式，是运营商需要花大力气克服的挑战；行业专网的独立建设和运营需要摸索；4G/5G之间的能力协同、资源协同和演进协同都需要同步推动。在重大能力塑造方面，切片的端到端拉通和自动化使能，既是SA的特点也是SA的难点，需要不断地攻克，使其从愿景走向实施；边缘计算由边缘网络、边缘云和边缘应用组成，需要解决接口协议开放、发展路径和商业模式创新等问题。在服务与运营方面，To B的用户服务应该是统一入口，具有自服务和自维护的能力，不光涉及流程管理，同样也需要技术支持；基于时延、速率等不同维度的计费量纲和运营手段也需要进一步探索；与此同时，端到端的自动化管理编排能力仍然是一个短板，需要完善。在商业模式与产业融通方面，不同垂直行业存在着一定的壁垒，需要跨界突破；一些非理性的宣传演示和真实场景落地还是存在着一定的GAP，也需要进一步拓展商业模式。中国移动全方位推进SA成熟与商用黄宇红介绍，面对上述机会与挑战，中国移动全方位推进SA成熟与商用，是5G SA发展的先锋和主力军。首先是推动技术与产业成熟。一是以终为始，面向商用建设和运营，解决标准未定义、商用待解决问题；聚焦策略、技术、运营三大领域，攻关解决17大类、124项SA关键问题。二是不断完善5G标准，对3GPP 14项R16重大功能进行完善，以及40项5G行业标准和30本企业标准的完善，推动N4接口解耦和Open UPF，打造边缘生态。三是构建业界最全面、最严格的测试体系，形成测试规范68册，测试例3万+，在这个过程中，累计发现550余项产业问题，促进了产业端到端能力的提升。四是攻关切片建能力，利用企标补齐技术方案，已完成涵盖总体、业务、编排、网管等近30本企标规范，计划在今年行业网示范中开展端到端切片试点验证，拉通端到端流程及应用性能验证。目前，无线及网络设备已逐步支持切片功能，仍需推动终端、传输等产业环节，促进切片产业尽快成熟。五是推进终端防短板，将5G多模多频多形态终端作为推进目标，已推进SA/NSA双模终端成为业界必选，2020年推出全球通终端支持5模21频，推出20余款5G通用模组，聚焦智慧医疗、智慧交通、无人机、高清行业视频等14个垂直行业领域推出手持类、视频类、接入类等多形态行业终端。其次是推动网络建设与运营发展。通过五大技术原则推动建立规模最大、技术最先进的5G SA网络，坚定地以SA为目标，同步推进NSA/SA，加速推动SA成熟；以2019年6月冻结的F60为基线版本，灵活地引入必要特性；TO B和TO C分别建网，4G/5G融合组网；全虚拟化网元，8大区集中建设云资源池；700M/2.6G/4.9G多频协同，700M/2.6G作为基础覆盖，4.9G面向容量补充和行业应用。第三是从网络范式、服务范式、运营范式三方面推动5G行业发展范式创新。在网络范式创新方面，优享、专享和尊享三大类行业精品专网产品按需组合部署；服务范式创新方面，构建“BAF多量纲”商业模式，实现灵活按单点菜；运营范式创新方面，在云网融合、云边融合、云智融合这三个方面实现跨层跨域协同，发力打造运营新范式。第四是加速产业融通创新。中国移动在2016年发起成立5G联合创新中心，聚集了700多个各行各业的合作伙伴，并成立了25个开放实验室，发布30余本白皮书和洞察报告，孵化100多个融合创新应用；为快速形成可以复制的行业应用，中国移动重点针对15个垂直行业领域，打造100个龙头创新应用和场景，从技术方案产品到商业模式树立标杆。此外，中国移动提出很多专项计划，包括终端先行者计划、5G消息、Open UPF计划，以及边缘计算先锋300计划，加速5G产业融通创新。“5G SA是新的阶段，我们有新的目标，它蕴含着新的机遇；5G SA也是新的技术，有新的架构，给我们带来了新的挑战；更重要的是，5G SA带来了新的动能、新的模式，一定会在构建千行百业的新生态上发挥重要作用。”黄宇红强调：“中国移动希望能够和产业链以及生态合作伙伴一起携手共同迈进5G SA，引领新基建，铸就新未来。”C114通信网 九九

特约作者 | 钱伯彦在打了几个月的太极之后，英国政府最终还是决定全面禁止华为参与该国的5G网络建设。据新华社报道，英国政府已下令，自明年起所有通信服务商都不得再采购华为设备，而已安装的华为设备也必须在2027年之前全部拆除。政府手段强势介入，又会英国的5G前景和行业格局造成什么影响？运营商不能承受之重约翰逊政府突然一反今年初“允许在英国5G网络设备中最高占比为35%”的表态，宣布彻底禁用华为，无论是出于对美国政治施压的让步，还是为了确保英国所谓的数字安全，该决定最直接的利益损失者无疑都是英国的各家移动运营商。就连数字大臣道登本人也坦承，该禁令将使得英国5G网络建设滞后两至三年，并给各家电信运营商带来约20亿英镑的损失。此前牛津经济研究院的调查也显示，驱逐华为将使得英国未来十年的5G部署成本提高9%至29%。具体到各市场参与者，当地最大运营商英国电信的首席执行官菲利浦·詹森预计，禁令将造成公司5亿英镑的损失。相比之下，沃达丰对于移除华为设备的成本估计则是“数十亿英镑”。目前英国国内的移动通信服务商主要有英国电信BT、沃达丰、O2（即西班牙电信英国公司）、EE以及3 UK等。这些运营商都在5G接入网和承载网中使用了华为设备，而英国电信则更是在核心网中使用了华为设备。这也意味着这家英国最大的移动服务商的设备替换工作将最为艰难，该公司预计产生的5亿英镑额外费用并不切实际。而对于底子更薄、财务状况更加严峻的O2公司而言，虽然其接入网中的华为设备占比是各大运营商中最小的，但是额外的设备替换费用以及被迫滞后的5G网络建设进度表都将使公司的运营情况进一步恶化。O2在欧洲最大的德国市场目前正因为信号覆盖率不达标而面临着至少3000万欧元的罚款。英国咨询公司Assembly Research的研究也指出，全面替换华为5G设备产生的额外费用大约在45亿至68亿英镑之间，远超约翰逊政府预估的20亿英镑。彻底弃用华为至少需10年相比于移动运营商们的钱袋子，英国政府在“脱钩”华为之后更为紧迫的问题则是，如何确保老迈的英国在数字化时代不陷入落后的境地。英国虽然在2018年4月先于法德完成了5G频段的拍卖工作，但是其信号覆盖率仍落后于芬兰、瑞典等北欧国家一至两年。更令英国5G网络建设蒙上阴影的是，普通民众对于5G建设必要性的认同度并不高。在英国新冠疫情爆发之初的4月，由于社交媒体上“5G信号是传播病毒元凶”的阴谋论广为流传，最终导致了利物浦等地多座5G基站被人为纵火破坏。英国电信行业协会Mobile UK的数据显示，截至5月，英国境内已有77座移动信号塔遭到焚烧。此次禁用华为，无疑将进一步增加英国5G建设的难度，禁令将使得政府和各大移动运营商当下的工作重点从提高5G覆盖率转变为耗费资源且意义不大的设备替换工作。除了5G网络，英国电信和沃达丰还警告称，华为禁令甚至还将导致英国无法完成此前制定的2025年千兆宽带目标。英国一直以来都在宽带网速问题上落后于大部分发达国家。2019年研究公司M-Lab公布的报告显示，英国该年提供的平均宽带下载速度仅为22.37 Mbps，位列世界第34位。而欧洲第一的瑞典平均下载速度则高达55.18 Mbps。为此，英国在2025年千兆宽带计划中要求建立覆盖全国的全光纤固定线路宽带网络。在光纤通信领域华为同样具有技术优势，并在英国已投资巨大。2018年英国政府曾估算华为设备在该国光纤宽带网络中的占比超过40%。首相约翰逊在今年年初也曾经表示：“我们要让每个人都用上千兆的宽带。如果有人反对某个品牌，那么他们得告诉我们还有什么别的牌子可选。”此外，禁用华为还会对英国的5G技术积累造成一定的负面影响。沃达丰首席技术官斯科特·佩蒂此前就表示，如果在5G基础设施上排除华为，英国想引领世界5G技术将存在困难。不久之前的6月25日，华为还宣布将投资10亿英镑在剑桥设立建筑面积达5万平米的研发中心。除了将为当地直接创造至少400个高端技术岗位之外，华为还计划将其打造成集团光电业务的全球总部，英国的千兆光纤网络计划将直接从中获益。彻底驱逐华为的负面影响还不仅将拖慢英国的5G网络建设，甚至还将引发英国现有4G网络的倒退。5G虽然以毫米波、高带宽、切片技术等优点而闻名，但是5G小基站模式以及毫米波衍射能力等问题都使得单一5G基站的信号覆盖范围远比不上4G基站。为确保5G网络的大面积覆盖，需要大量布置基站群。不过，广布基站的巨大前期投入也使得运营商们在人口稀疏的乡间地区仍倾向于使用更廉价的4G/5G网络混用模式，即目前海外市场使用较为广泛的非独立组网NSA模式。与昂贵但纯血的独立组网SA模式不同，非独立组网交叉使用现有4G网络的基站或部分核心网。而4G与5G的强关联性也意味着迁移成本十分高昂。英国还必须拆除大量现存的华为4G设备，这使得伦敦方面希望在七年时间内替换掉所有华为设备这一时间表的可行性存疑。英国电信首席执行官菲利浦·詹森于7月13日表示，华为进入英国通信基础设施领域已近20年，即便能够在七年内做到将华为排除出5G网络，但若想在整个英国的电信系统中彻底弃用华为，预计至少需要十年的时间。爱立信诺基亚获益？如果说华为和英国是一对输家的话，那么以爱立信和诺基亚为代表的第二梯队5G设备制造商无疑则是最大赢家。爱立信执行副总裁阿努·班萨尔在7月14日当天就表示：“该决定排除了英国5G网络建设的不确定性，而爱立信具备全球领先的5G技术和经验，我们随时准备与英国运营商展开合作。”无独有偶，诺基亚英国和爱尔兰区域首席执行官马克·惠兰也在当天发表声明称：“诺基亚有能力和专业知识来快速、大规模地替换。”虽然各大咨询公司和市场调研机构的数据不尽相同，但目前全球5G设备市场占有率大约为华为35%、爱立信25%、诺基亚15%。爱立信和诺基亚也是欧洲市场上华为设备唯二的替代者，两家公司股价在7月14日当天皆逆市上涨2%至3%。不过，爱立信和诺基亚究竟能否迅速顶替空缺，并确保英国的5G网络建设仍存在疑问。一方面，爱立信与诺基亚刻意回避了其有限的产能。根据此前爱立信副总裁班萨尔公布的数据显示，爱立信每年全球可以提供大约10万套移动站点设备。而此次禁令将导致英国电信一家运营商就需要额外替换12500个移动站台，这个数字在沃达丰公司则是约6000个。这也意味着爱立信至少需要在现有产能扩张计划的基础上再增产10%以上，才能填补缺口。另一方面，届时英国电信设备市场的竞争性也将大幅度下降，彻底变成北欧巨头的双寡头垄断市场。之前的4月15日，爱立信就宣布击败思科和诺基亚赢得了英国电信5G核心网的订单。为了平衡爱立信在英国电信供应链中一家独大的地位，英国电信计划将在接入网中大量采购诺基亚设备。目前，诺基亚在英国电信接入网设备中的占比已超过30%，与华为不相上下。事实上，除了沃达丰选用了思科的核心网设备之外，其余各家英国的移动运营商皆选择了爱立信或诺基亚中的一家。出于稳定供应链管理的考量，运营商通常会将核心网和接入网设备分给不同的设备商，因此这也实际造成了北欧两大巨头至少在一个细分网络领域能够达到单寡头彻底垄断。道登也承认，世界各国，不仅仅是英国，都已经陷入了依赖极少供应商的处境。为此，就在英国宣布华为禁令之前不久，唐宁街就在确保爱立信和诺基亚市场份额的同时，要求两家亚洲5G设备商日本NEC与韩国三星尽快向伦敦方面进行其5G设备的展示，以确保5G设备的选择多样性。NEC在6月25日便与日本电信巨头日本电信电话公司NTT达成了战略合作，NTT宣布以640亿日元的价格收购NEC约5%的股份，以共同开发下一代5G技术。不过，市场研究公司LightCounting在接受《日本时报》采访时也表示，虽然NEC凭借其子公司Netcracker在欧洲市场颇有积累，但是NEC由于在5G领域起步较晚，加上需要与欧洲各大运营商建立合作信任关系等因素，NEC仍需要五至十年才能真正实现大规模5G设备供应。至于韩国的蓝色巨人三星，虽然凭借着开放式接入网（OpenRAN）解决方案吸引了伦敦方面的关注，但英国电信首席技术官霍华德·沃森也指出，开放式接入网只是中长期解决方案，其性能目前仍落后于主流技术。此外，5G市场上万年老四三星的业务重心仍是韩国本土以及美国市场，其在欧洲市场的份额可以忽略不计。