女装行业研究

服装行业作为传统的消费品行业，受益于终端消费的逐渐复苏，已进入转型调整期，面临着消费不断升级、需求趋向多元的新变化。行业内多家公司保持“品牌+平台”的发展路线，正努力向管理信息化、运行智能化、产品品牌化、服务专业化的方向发展。我国服装行业经过多年发展，已经形成了以零售成衣品牌为主体、定制服装为补充的行业格局。消费者的消费意识越来越高，而中产阶级对合身的高品质定制服装需求更加强烈。据数据显示，近年来，我国服装零售额保持着较快的增速，市场销售情况良好。2012年后，我国服装行业饱受高库存的困扰，服装类产品零售额增速开始放缓。虽然服装零售市场经历着一个增速放缓的过程，但总体上，零售市场总额增长，规模以上零售企业发展仍然看好。截止至2018年底，我国服装类零售额达到了10710.6亿元，同比增长4.07%，打破增速下跌的趋势，较上年增加2.71个百分点。2019年我国规模以上服装类零售额将突破11000亿元。数据来源：公开资料、中商产业研究院整理在服装市场上，由于女性天生爱美爱时尚等特性，女装占据服装市场主导地位。近年来，我国女装市场在加速发展。据欧睿国际统计，我国女装行业市场规模在2017年达到约9232亿元，同比增长5.8%，增速有所增加。预计2019年我国女装市场规模将突破万亿元。女装品牌与款式的多元化推动了时装的发展。由于女性教育程度普遍提升、女性就业比例的提高和社会地位不断提升，其经济上的独立性、在家庭中的话语权、决定权不断提升，消费需求也随之不断提高，也成为女装行业复苏的新机遇。在女性消费人口中，主要消费群体集中在20-49岁，其中25-34岁的女性兼具旺盛的消费能力和消费需求，国内该年龄段女性比例有较大的增加。数据来源：欧睿国际、中商产业研究院整理2019女装行业发展趋势预测1。休闲女装受青睐随着国际服装休闲潮流的经久不衰，休闲类女装将继续热销，休闲风格的设计理念将逐渐渗透到服装市场的各个领域，使传统的女装体现出更浓厚的现代社会休闲色彩。现代社会办公室女性在紧张工作之余渴望回归大自然轻松自由的心境，也为休闲女装的旺销奠定了基础。2。个性定制需求扩大消费能力、消费心理与社会的进步三个因素，共同催生了个性化定制这个基于人自身表达诉求的概念。服装已经成为表达自我个性及自我追求的外在显示，选择自己喜欢的个性化服装是一种主流时尚。色彩搭配和款式设计已成为影响女装销售的关键因素。另外，个性化服务将逐渐深入，除量体裁衣、量身定做以外，还将出现专门设计等深层次的个性化服务，满足不同层次的女性消费者需要。个性化需求与定制，将会随着人们对自身认识的加深越来越趋势化。表达诉求，肯定核心价值，满足孤独属性，必定是下一个服装业的红利蓝海。3。品牌效应凸显随着新兴产业的发展、受教育程度的提高、多元文化的发展，年轻一带女性在经济上的实力在不断的增加，人们的消费观念也在不断变化，品牌意识更加强烈。配合多种不同需求的消费群体，女装品牌的细分也会不断的增加。品牌效应将会更加明显。4。线上线下结合的营销方式随着互联网行业的发展，实体服装行业面临巨大的打击。线上下单线下提货，或是线下体验线上购买等新模式已经成为服装业的大趋势。通过实现线上运营，或者通过线上引流到线下，又或者线下引流到线上，为用户提供贴心的购物服务，线上线下结合的营销方式为未来发展所趋。

女装是我国服装行业中市场最活跃、需求最复杂、容量最大的子行业，具有广阔的市场空间。近年来，我国女装市场在加速发展。据Euromonitor数据显示，我国女装行业市场规模自2010年4667亿元增长到2019年的9991亿元，年均复合增长率为8.8%。2020年以来，受疫情影响，全球服装业日子都不好过。作为服装行业的主力军，短期内女装市场同样受挫。不过随着国内疫情有效控制和国际市场需求逐步恢复，以及政府发布的一系列促消费措施，加上直播电商的兴起，中国女装行业内需市场明显回暖。中商产业研究院预计，2020年中国女装市场规模有所下降，女装市场将减少1000亿收入，市场规模缩水10%。从品牌市场竞争格局来看，2019年中国女装行业中，市占率前三的品牌分别为优衣库、阿迪达斯、拉夏贝尔，市场份额分别为1.5%、1.1%、0.9%。数据来源：Euromonitor、中商产业研究院整理值得注意的是，纵观2014年以来中国女装品牌市场，拉夏贝尔以较大优势稳居国内女装市场占有率第一。随着优衣库女装的不断发展，2017年两大品牌市场率基本保持一致，到2018年，优衣库一举超越拉夏贝尔夺得第一的位置。到了2019年，运动品牌阿迪阿达市场占有率也超过拉夏贝尔，成为中国第二大女装品牌。拉夏则从当年的第一女装地位跌至第三位。数据来源：Euromonitor、中商产业研究院整理2019年中国女装品牌前20个品牌市场占有率合计达12.4%，具体排名如下：数据来源：Euromonitor、中商产业研究院整理更多资料请参考中商产业研究院发布的《中国女装行业市场前景及投资研究报告》；同时中商产业研究院还提供产业大数据、产业情报、产业研究报告、产业规划、园区规划、十四五规划、产业招商引资等服务。（文章来源：中商产业研究院）

中商情报网讯：女装是我国服装行业中市场最活跃、需求最复杂、容量最大的子行业，具有广阔的市场空间。近年来，我国女装市场在加速发展。据Euromonitor数据显示，我国女装行业市场规模自2010年4667亿元增长到2019年的9991亿元，年均复合增长率为8.8%。2020年以来，受疫情影响，全球服装业日子都不好过。作为服装行业的主力军，短期内女装市场同样受挫。不过随着国内疫情有效控制和国际市场需求逐步恢复，以及政府发布的一系列促消费措施，加上直播电商的兴起，中国女装行业内需市场明显回暖。中商产业研究院预计，2020年中国女装市场规模有所下降，女装市场将减少1000亿收入，市场规模缩水10%。从品牌市场竞争格局来看，2019年中国女装行业中，市占率前三的品牌分别为优衣库、阿迪达斯、拉夏贝尔，市场份额分别为1.5%、1.1%、0.9%。数据来源：Euromonitor、中商产业研究院整理值得注意的是，纵观2014年以来中国女装品牌市场，拉夏贝尔以较大优势稳居国内女装市场占有率第一。随着优衣库女装的不断发展，2017年两大品牌市场率基本保持一致，到2018年，优衣库一举超越拉夏贝尔夺得第一的位置。到了2019年，运动品牌阿迪阿达市场占有率也超过拉夏贝尔，成为中国第二大女装品牌。拉夏则从当年的第一女装地位跌至第三位。2019年中国女装品牌前20个品牌市场占有率合计达12.4%，具体排名如下：更多资料请参考中商产业研究院发布的《中国女装行业市场前景及投资研究报告》；同时中商产业研究院还提供产业大数据、产业情报、产业研究报告、产业规划、园区规划、十四五规划、产业招商引资等服务。

中商情报网讯：中国服装市场2018年销量总数达2.077万亿元，同比增长率达7.8%，是2014年以来，同比增长率最高的一年。受消费升级与本土消费者在提升生活水平、收入增加后，具有稳定需求的影响下，2017年中国服装市场达到最高值，且在2018年有继续上涨的趋势。但经济不稳定性加剧，对服装市场的发展带来巨大挑战。预计中国服装市场的同比增长率2019年将下降至3.5%，市场销量达2.15万亿元。从细分市场来看，女装仍然是2018年中国服装市场中市场份额最大的子版块。运动装和童装在2018年超过女装和男装，都获得了两位数的增长率。但由于整体大环境的不稳定性影响，预计服装市场的所有子版块2019年同比增长率都会有所下降。数据来源：Euromonitor Inter national，中商产业研究院整理数据显示，2018年中国女装市场销量达9991亿元，同比增长7.6%。市场饱和的影响下，女装市场增速逐年下滑。但在2017年和2018年同比有所增长，增长率分别为达到6.3%、7.6%。整体来看，由于整体市场的不稳定性，女装市场预计在2019年同比增长将有显著下滑，预计仅达2.7%，市场规模有望突破10000亿元。更多资料请参考中商产业研究院发布的《2019-2024年中国服装行业市场前景及投资机会研究报告》，同时中商产业研究院还提供产业大数据、产业规划策划、产业园策划规划、产业招商引资等解决方案。

中商情报网讯：服装行业作为传统的消费品行业，受益于终端消费的逐渐复苏，已进入转型调整期，面临着消费不断升级、需求趋向多元的新变化。行业内多家公司保持"品牌+平台"的发展路线，正努力向管理信息化、运行智能化、产品品牌化、服务专业化的方向发展。我国服装行业经过多年发展，已经形成了以零售成衣品牌为主体、定制服装为补充的行业格局。消费者的消费意识越来越高，而中产阶级对合身的高品质定制服装需求更加强烈。在服装市场上，由于女性天生爱美爱时尚等特性，女装占据服装市场主导地位。近年来，我国女装市场在加速发展。据欧睿国际统计，我国女装行业市场规模在2017年达到约9232亿元，同比增长5.8%，增速有所增加。预计2019年我国女装市场规模将突破万亿元。数据来源：欧睿国际、中商产业研究院整理从市场竞争来看：据最新数据显示，2019年4月女装网络零售TOP10品牌分别是：优衣库、茉莉精灵、ZARA、UR、ONLY、VERO MODA、戎美、韩都衣舍、MAJE、爵瑟态度。其中，优衣库品牌女装市场占比最大，4月其网络零售市场份额占比达到0.7%，环比上升0.1个百分点。其次，茉莉精灵品牌女装则位居第二，占比为0.5%。数据来源：欧特欧咨询、中商产业研究院整理2019女装行业发展趋势预测1.休闲女装受青睐随着国际服装休闲潮流的经久不衰，休闲类女装将继续热销，休闲风格的设计理念将逐渐渗透到服装市场的各个领域，使传统的女装体现出更浓厚的现代社会休闲色彩。现代社会办公室女性在紧张工作之余渴望回归大自然轻松自由的心境，也为休闲女装的旺销奠定了基础。2.个性定制需求扩大消费能力、消费心理与社会的进步三个因素，共同催生了个性化定制这个基于人自身表达诉求的概念。服装已经成为表达自我个性及自我追求的外在显示，选择自己喜欢的个性化服装是一种主流时尚。色彩搭配和款式设计已成为影响女装销售的关键因素。另外，个性化服务将逐渐深入，除量体裁衣、量身定做以外，还将出现专门设计等深层次的个性化服务，满足不同层次的女性消费者需要。个性化需求与定制，将会随着人们对自身认识的加深越来越趋势化。表达诉求，肯定核心价值，满足孤独属性，必定是下一个服装业的红利蓝海。3.品牌效应凸显随着新兴产业的发展、受教育程度的提高、多元文化的发展，年轻一带女性在经济上的实力在不断的增加，人们的消费观念也在不断变化，品牌意识更加强烈。配合多种不同需求的消费群体，女装品牌的细分也会不断的增加。品牌效应将会更加明显。4.线上线下结合的营销方式随着互联网行业的发展，实体服装行业面临巨大的打击。线上下单线下提货，或是线下体验线上购买等新模式已经成为服装业的大趋势。通过实现线上运营，或者通过线上引流到线下，又或者线下引流到线上，为用户提供贴心的购物服务，线上线下结合的营销方式为未来发展所趋。更多资料请参考中商产业研究院发布的《2019-2024年中国女装行业市场前景及投资机会研究报告》,同时中商产业研究院还提供产业大数据、产业规划策划、产业园策划规划、产业招商引资等解决方案。

中商情报网讯：随着国人收入的提高，服装消费不断增长。据国家统计局数据，从2012-2017年间，我国服装类零售一直保持平稳增长趋势，2017年服装类零售总额达1.45万亿元，相比2012年的9778亿元增加了4779亿元。2018年服装类零售总额1.37万亿元，2019年国家出台了多项减税降费刺激消费，预计2019年服装类零售总额将小幅上涨，预计达到1.38万亿元。数据来源：国家统计局、中商产业研究院整理2018年我国商品消费总额为338271亿元，同比增长8.9%。经统计整理，2018年服装类消费占商品零售比重为4.05%，较2017年有所下滑。预计2019年服装类在商品零售中占比有所上升，达到4.16%。中国服装市场2018年销量总数达2.077万亿元，同比增长率达7.8%，是2014年以来，同比增长率最高的一年。受消费升级与本土消费者在提升生活水平、收入增加后，具有稳定需求的影响下，2017年中国服装市场达到最高值，且在2018年有继续上涨的趋势。但经济不稳定性加剧，对服装市场的发展带来巨大挑战。预计中国服装市场的同比增长率2019年将下降至3.5%，市场销量达2.15万亿元。数据来源：Euromonitor Inter national，中商产业研究院整理从细分市场来看，女装仍然是2018年中国服装市场中市场份额最大的子版块。运动装和童装在2018年超过女装和男装，都获得了两位数的增长率。但由于整体大环境的不稳定性影响，预计服装市场的所有子版块2019年同比增长率都会有所下降。女装：份额最大但市场增速逐年下滑数据显示，2018年中国女装市场销量达9991亿元，同比增长7.6%。市场饱和的影响下，女装市场增速逐年下滑。但在2017年和2018年同比有所增长，增长率分别为达到6.3%、7.6%。整体来看，由于整体市场的不稳定性，女装市场预计在2019年同比增长将有显著下滑，预计仅达2.7%，市场规模有望突破10000亿元。男装：男装市场趋于饱和男装市场仅次于女装市场，是中国服装市场中占比第二大的市场。数据显示，2018年中国男装市场销量达5726亿元，同比增长6.5%。2018年我国男装市场份额为27.6%。和女装市场相同，男装市场也趋于饱和。整体来看，2017、2018年男装市场有所上涨，但由于整体市场的不稳定性，男装市场预计在2019年同比增长将有显著下滑，预计仅达1.9%，市场规模将达5800亿元左右。从行业格局看，国产男装品牌行业内地位稳定，竞争优势明显，龙头品牌市场占有率较高，行业集中度持续提升。据Euromonitor数据，国产男装品牌海澜之家、罗蒙、雅戈尔、七匹狼国内市场占有率分别为4.7%、1.1%、1%以及0.8%。2013年以来，海澜之家、adidas、Uniqlo市场占有率逐步提高，Jack&Jones市场占有率有所下滑。数据来源：Euromonitor、中商产业研究院整理童装：市场规模将超2300亿 增速较快童装市场虽然在整体市场中仅占10.1%的份额，但随着2016年二孩政策的全面实施，童装市场迎来了最佳发展时期。据国家卫生和计划生育委员会预计数据，十三五期间（2016-2020年），中国每年将有1750-2100万新生儿，而2003-2013年，这一数据仅为每年1600万左右。不过随着人口红利逐渐消退，2018年我国出生人口数下降至1523万人，出生率达到近十年的最低值。数据来源：中商产业研究院大数据库婴儿服及幼童服装预计将成为童装中最受欢迎的两大类别。中商产业研究院预计到2019年末我国童装市场规模将超2300亿元，增长率超12%。运动装：市场规模增速最快 潜力巨大随着政府不断出台提升全民健康及运动参与度的政策，促进运动产业的发展，我国运动用品及服务行业市场不断扩大。近期政策包括：2016年6月出台的《2016-2020全民健身计划纲要》，2016年7月出台的《体育产业发展“十三五”计划》，2018年11月出台的《国务院关于加快发展竞技体育产业的指导意见》。运动装2018年同比增长率达19.5%，远超整体市场平均同比增长率。运动装在所有服装子板块中，是同比增长率最大的子版块，展现出了巨大的发展潜力。中商产业研究院预计到2019年末我国运动装市场规模将超2800亿元，可能收到服装市场不稳定因素的影响，运动装市场增速将有所放缓，预计增长率超8%。就运动装各大品类看，运动休闲鞋、服是中国运动装市场中占比最大的两个板块。2018年我国运动休闲鞋、服销量共计1445亿，占运动装市场54.5%。服装行业发展趋势预测服装行业是我国传统支柱产业之一，在国民经济中处于重要地位。近年来，服装消费已经从单一的遮体避寒的温饱型消费需求转向时尚、文化、品牌、形象的消费潮流，行业面临转型压力。未来中国服装行业呈现以下发展趋势：1、服装的生产方式数字化利用机械设备进行流水作业是当下服装行业的主流生产模式，而面对如今招工、成本以及效率等问题，服装行业企业必须借助服装科技来武装自己，提高企业的核心竞争力，加快转变生产模式。未来服装生产将走向数字化时代，智能化软件、自动化机械服装设备、新型技术、新奇材料应用，诸如3D技术、机器人作业、自动化技术应用这样的新工艺以及整套流水化、现代化、数字化解决方案服务，数字时代生产模式将颠覆传统促进服装行业大发展。2、服装的设计方式智能化服装应用型软件改变了服装行业设计、技术部门的作业方式，传统手工转换成为电脑数字化、智能化作业，二维款式设计软件改变了手绘设计模式，三维款式将沿着设计、成样、试衣、走秀的发展方式颠覆整个服装行业传统模式。服装CAD以及工艺单的普及应用，提高了技术版房的作业效率，样板的设计、放码、排料、工艺单以及样板管理，都利用智能化软件完成，结合输入、输出自动服装设备完成了高效率作业。3、DIY互动为未来服装的购买方式电子商务开辟的全新的配送渠道和物流系统具有传统销售渠道不可比拟的传播和销售优势，“触网”自然不可避免。淘宝网已建立买家应用中心平台，技术主要包括“虚拟衣柜”、“虚拟试衣间”和“梦境全息展示柜”三大部分，其中已植入发布会上将做走秀的服装服饰，现场体验除了能够看到炫彩夺目的走秀展示，更能通过3D服装体验技术对展示服装进行试穿搭配，虽然目前技术还不很成熟，但可看到未来的发展趋势。更多资料请参考中商产业研究院发布的《2019-2024年中国服装行业市场前景及投资机会研究报告》，同时中商产业研究院还提供产业大数据、产业规划策划、产业园策划规划、产业招商引资等解决方案。

中商情报网讯：中国服装市场2018年销量总数达2.077万亿元，同比增长率达7.8%，是2014年以来，同比增长率最高的一年。受消费升级与本土消费者在提升生活水平、收入增加后，具有稳定需求的影响下，2017年中国服装市场达到最高值，且在2018年有继续上涨的趋势。但经济不稳定性加剧，对服装市场的发展带来巨大挑战。预计中国服装市场的同比增长率2019年将下降至3.5%，市场销量达2.15万亿元。数据来源：Euromonitor Inter national，中商产业研究院整理从2018年中国服装市场品牌来看，阿迪达斯占据全国服装市场份额第一的位置，2018年市场份额达到1.9%。耐克和海澜之家分列二三位。前十品牌还有优衣库、安踏、李宁、Skechers、Balabala、Jack&Jones以及特步。数据来源：Euromonitor Inter national，中商产业研究院整理从2018年中国服装企业市值来看，安踏占据全国服装市值第一的位置，2018年平均市值超900亿元，遥遥领先。海澜之家和森马分列二三位，市值分别为478.1亿元和277.2亿元。前十品牌还有李宁、Dazzle Fashion、红豆、太平鸟、波司登、特步以及利郎。数据来源：iMedia、中商产业研究院整理更多资料请参考中商产业研究院发布的《2019-2024年中国服装行业市场前景及投资机会研究报告》，同时中商产业研究院还提供产业大数据、产业规划策划、产业园策划规划、产业招商引资等解决方案。

中商情报网讯：女装是我国服装行业中市场最活跃、需求最复杂、容量最大的子行业，具有广阔的市场空间。在服装市场上，由于女性天生爱美爱时尚等特性，女装占据服装市场主导地位。近年来，我国女装市场在加速发展。据Euromonitor数据显示，我国女装行业市场规模自2010年4667亿元增长到2019年的9991亿元，年均复合增长率为8.8%。2020年以来，受疫情影响，全球服装业日子都不好过。作为服装行业的主力军，短期内女装市场同样受挫。不过随着国内疫情有效控制和国际市场需求逐步恢复，以及政府发布的一系列促消费措施，加上直播电商的兴起，中国女装行业内需市场明显回暖。中商产业研究院预计，2020年中国女装市场规模有所下降，女装市场将减少1000亿收入，市场规模缩水10%。数据来源：Euromonitor、中商产业研究院整理从女装市场集中度来看，2019年中国女装行业前五大品牌市场占有率仅有5.1%，前十大品牌为8.5%，市场集中度较低，市场格局较为分散。不过近年来，随着女装品牌企业不断发展，前十大品牌市场占有率稳步提升，女装市场集中度进一步提高。数据来源：Euromonitor、中商产业研究院整理（文章来源：中商产业研究院）

一、概况传统零售历史悠久，最先是各色小店逐渐取代了沿街叫卖，然后是大型百货商店成为市场主流，接着逐渐出现超市和专卖店。从最初商人群体出现，到零售业成为重要分支，然后演化到新零售的出现治愈零售之痛，技术的发展始终伴随着零售变革这一过程。在服装行业，消费者越来越趋向于从自己需求的角度出发，获得更舒适、更满意的购物体验。新零售的特点资料来源：智研咨询整理二、服装零售现状近两年，随着“新零售”升级，中国的服装行业正在悄然发生着转变。95后、00后成为了新生消费主力军，生长环境优渥的他们受前卫节目的影响，在服装的消费观念、意识以及方式等方面都发生了变化2019年中国服装零售法人企业数量为2603个，同比增长4.2%；中国服装零售行业资产为2647.8亿元，同比增长9.3%。资料来源：国家统计局、智研咨询整理数据显示：据国家统计局数据显示，2018年中国服装零售行业从业人数为37.1万人，同比增长1.7%；2019年中国服装零售从业人数为36.4万人，同比下降1.9%。资料来源：国家统计局、智研咨询整理智慧供应链的赋能，使得服装渠道层级被极度压缩，工厂到消费的链条也将被无限缩短。市场和消费者的需求促使多品牌、全品类，一站式集合店，可满足多元购物需求，具备孵化功能的平台型集合店，体验感强的生活方式集合店呈现出良好发展势头。2019年中国服装零售购进额为2586.3亿元，同比增长11.3%；中国服装零售销售额为4071亿元，同比增长8.9%。资料来源：国家统计局、智研咨询整理时代的转变，使得消费者越来越理性，价格不再成为他们决定购买与否的首要标准，消费升级也随之而来。服装业从商品时代，回归产品时代。商品性价比将进入一个极致的时代。消费者不再为过多的溢价买单，更愿意为爱好和兴趣买单。2019年中国服装零售行业营业收入3623.5亿元，同比增长12.7%；中国服装零售行业利润总额为134亿元，同比下降87.1%。资料来源：国家统计局、智研咨询整理而对于服装行业来说，服装广告必须从广而告之向售而悦之转变，用心讨好顾客将成为关键点。品牌或者终端店铺可以成为自媒体，打造自己的朋友圈，与顾客进行多方位的互动，形成顾客的忠诚度。2019年中国服装零售市场规模为4276亿元，同比增长9.3%。资料来源：智研咨询整理三、服装零售企业分析目前，中国服装零售行业整体运行稳中趋缓，正进入产业结构转型升级的重要时期。服装市场仍蕴藏着较大潜力，尤其集中在童装市场，快时尚女装市场与老年服装市场上。部分服装零售品牌概况资料来源：智研咨询整理对于实体零售公司来说，它们占据着各主要城市的核心位置，商业经营积累多年，拥有广泛的消费者基础和聚客效应。其中，2019年中国海澜之家品牌营业收入为213.52亿元，七匹狼品牌营业收入为34.64亿元，地素时尚营业收入为23.74亿元，太平鸟营业收入为78.33亿元，美邦服饰营业收入为54.1亿元，森马服饰营业收入为56.68亿元。资料来源：公司公告、智研咨询整理海澜之家在消费升级的挑战中正面临年轻化和时尚化的挑战，其通过赞助《奔跑吧兄弟》、《最强大脑》、 《火星情报局2》等综艺实现其形象的年轻化改造，也将布局由男装跨界到了女装、童装、家居等领域，并入股快时尚品牌 UR , 不断进行多元化扩张。在中国服装零售行业市场格局中，七匹狼品牌占比0.8%；地素时尚品牌占比0.6%；太平鸟品牌占比1.8%；森马服饰品牌占比1.3%；海澜之家品牌占比5%。其中，海澜之家品牌针织衫占比0.26%；夹克衫占比0.37%；西服占比0.52%；衬衫占比0.57%；羽绒服占比0.63%；T恤衫占比0.67%；裤子占比1.09%；其他占比0.88%。资料来源：公司公告、智研咨询整理