矿产市场研究报告

本报天津电(记者扎西)在天津近日召开的第二十一届中国国际矿业大会上，自然资源部中国地质调查局国际矿业研究中心宣布成立，并发布了《全球矿业发展报告2019》。该报告是中国首次针对全球矿业发展态势发布的报告。报告从矿业市场、矿产资源供需格局、矿业公司发展、主要国家矿业政策动向、矿业科技发展等多个方面，全面分析了2018～2019年全球矿业发展态势，并对未来行业格局作出初步预测。报告称，由于全球矿产品市场整体震荡调整，矿业市场结构出现分异。2019年受供需基本面及突发事件影响，石油、铜、锂、钴等价格整体呈下降态势，铁矿石、镍、黄金价格大幅上涨。2018年，矿业为人类提供了227亿吨的能源、金属和重要非金属矿产，总产值高达5.9万亿美元，相当于全球GDP的6.9%。其中，能源矿业产值4.5万亿美元，占世界矿业总产值的76%。报告指出，在矿业勘查方面，2018年全球固体矿产勘查投入缓慢回升，大型矿业公司投入占比增加，中小型勘查公司占比下降。草根勘查投入持续下降，详查和勘探投入持续增长。金、铜、锌占比持续增加，铀、镍、金刚石占比持续下降。同时，大型矿业公司逐步聚焦南北美、澳大利亚等地区，大幅降低非洲、东南亚等地区勘查投入。伴随着市场格局重塑，国际大型矿业公司高度金融化，优质资源占有比例增加。美国、澳大利亚、加拿大、日本、巴西、英国等国矿业公司金融机构持股比例一般在50%以上。全球2395家上市矿业公司中，大型矿业公司数量占比不足4%，但其市值占比近80%。国际大型矿业公司占有全球优质资源，各矿种前十大公司占有全球82%的铁矿石、60%的铝土矿、46%的铜矿、42%的镍矿、96%的铂、94%的钯和85%的铀矿。与此同时，全球经济增速放缓促使国际大型矿业公司加强风险管控，推进战略调整和转型发展。国际大型矿业公司不断剥离非核心项目，聚焦禀赋好、成本低、现金流充裕的项目，布局金、铜等抗周期、抗风险矿种以及铂、锂等清洁能源矿产，剥离煤炭等传统矿产。部分国际大型矿业公司逐步减少在非洲、东南亚等地区勘查开发投入，回归澳大利亚、美洲等地区。在政策引领方面，主要国家和地区逐步加快矿业政策调整，推进全球资源治理。其中，美国已基本实现能源独立，正加快推进关键矿产资源安全供应保障，推进全球资源治理。欧洲加强区内矿产资源开发，强化关键原材料安全供应与全球资源治理。加拿大和澳大利亚推进绿色矿业，提高矿业发展质量与效益。印度尼西亚、刚果(金)等亚洲、非洲国家通过调整税费等政策，延伸矿业产业链，强化本土矿业权益。

10月10日，第二十一届中国国际矿业大会上，自然资源部中国地质调查局国际矿业研究中心宣布成立，并现场发布了《全球矿业发展报告2019》。《全球矿业发展报告2019》由中国地质调查局国际矿业研究中心组织中国矿业报社、中国地质科学院矿产资源研究所、中国地质调查局发展研究中心等多家单位共同编写完成。该报告是我国首次针对全球矿业发展态势发布的报告，基于海量数据，从矿业市场、矿产资源供需格局、矿业公司发展、主要国家矿业政策动向、矿业科技发展等多个方面，全面分析了2018～2019年全球矿业发展态势，并对未来行业格局作出初步预测。报告认为，矿业在全球经济社会发展中的地位愈发凸显。2018 年，矿业为人类提供了227亿吨的能源、金属和重要非金属矿产，总产值高达5.9万亿美元，相当于全球GDP的6.9%。其中，能源矿业产值4.5万亿美元，占世界矿业总产值的76%。报告表明，全球能源消费总体呈现出“三分天下”格局，美国将成为继中东、俄罗斯以外的重要油气出口国。而气候变化则促使全球能源消费结构加速调整，未来，煤炭、石油、天然气以及非化石能源消费占比将呈“四分天下”格局。亚洲新兴经济体已成为全球金属矿产消费中心，2018年中国、印度、东盟等亚洲新兴经济体，铁、铜、铝消费全球占比分别为59%、59%和61%。报告指出，全球矿产品市场震荡调整，矿业市场结构了出现分异。2019年，受供需基本面及突发事件影响，石油、铜、锂、钴等价格整体呈下降态势，铁矿石、镍、黄金价格大幅上涨。2018年，全球固体矿产勘查投入缓慢回升，大型矿业公司投入占比增加，中小型勘查公司占比下降。草根勘查投入持续下降，详查和勘探投入持续增长。金、铜、锌占比持续增加，铀、镍、金刚石占比持续下降。同时，大型矿业公司逐步聚焦南北美、澳大利亚等地区，大幅降低非洲、东南亚等地区勘查投入。国际大型矿业公司高度金融化，拥有全球优质资源。美国、澳大利亚、加拿大、日本、巴西、英国等国矿业公司金融机构持股比例一般在50%以上。全球2395家上市矿业公司中，大型矿业公司数量占比不足4%，但其市值占比近80%。国际大型矿业公司占有全球优质资源，各矿种前十大公司占有全球82%的铁矿石、60%的铝土矿、46%的铜矿、42%的镍矿、96%的铂、94%的钯和85%的铀矿。除此之外，主要国家和地区加快矿业政策调整，推进全球资源治理。美国已基本实现能源独立，正加快推进关键矿产资源安全供应保障，推进全球资源治理。欧洲加强区内矿产资源开发，强化关键原材料安全供应与全球资源治理。加拿大和澳大利亚推进绿色矿业，提高矿业发展质量与效益。印度尼西亚、刚果（金）等亚洲、非洲国家通过调整税费等政策，延伸矿业产业链，强化本土矿业权益。报告预计，短期内全球经济增长放缓、全球贸易摩擦、地缘政治冲突等因素将增加全球矿业发展的不确定性，矿业市场将持续震荡调整。长期来看，中国矿产资源需求仍将处于较高水平，印度、东盟等国家和地区矿产资源需求将持续增长，其他发展中国家的矿产资源消费也将不断增长，有望带动全球矿业的持续发展。

来源：央视原标题：我国首个全球矿业发展报告今天发布自然资源部中国地质调查局今天发布《全球矿业发展报告2019》，这是我国首个全球矿业发展报告。《全球矿业发展报告2019》数据显示，2018 年全球矿业为人类提供了227亿吨的能源、金属和重要非金属矿产，总产值高达5.9万亿美元，相当于全球GDP的6.9%。其中，能源矿业产值4.5万亿美元，占世界矿业总产值的76%。矿业在全球经济社会发展中的地位愈发凸显。当前在主要经济体贸易摩擦升级、世界经济复苏乏力的大背景下，全球矿业持续分化调整，矿产资源生产消费格局正在加快重塑。数据显示，矿业是亚非拉等发展中国家的支柱性产业，刚果（金）、赤道几内亚、安哥拉等20 多个国家的矿业产值占本国GDP的20%以上，矿业发展正成为这些国家在加速工业化进程和经济发展中的重要手段。同时，美欧发达国家重新振兴制造业尤其是高端制造业的发展方向让各国在稀土、锂、钴、镍、萤石等关键矿产的勘查开发进一步增强。自然资源部中国地质调查局国际矿业研究中心首席研究员 陈其慎：亚洲地区未来十几年将会有17亿人口进入工业化完成工业化，将有20亿人口处于工业化发展阶段。那么这么一个巨量的人口的工业化的发展，将带动矿产资源需求的高速度的增长。在能源消费方面，2018 年，中国、印度、东盟等亚洲新兴经济体、美欧日韩等发达经济体和其他国家分别消费了全球35%、36%和29%的能源。在金属矿产消费方面，2018年中国、印度、东盟等亚洲新兴经济体，铁、铜、铝消费全球占比分别为59%、59%和61%，亚洲新兴经济体已成为全球金属矿产消费中心。未来一定时期内，亚洲新兴经济体金属矿产需求仍将持续增长，美欧日韩等发达国家需求总量呈持续下降态势。《全球矿业发展报告2019》是我国首次针对全球矿业发展态势发布的专业报告。基于海量数据，从全球矿业市场、矿产资源供需格局、矿业公司发展、以及主要国家矿业政策动向等多个方面，全面分析了2018~2019年全球矿业发展态势，将为精准服务中国矿业转型发展和促进全球各国间矿业合作与繁荣发挥重要作用。

中商情报网讯：钴[gǔ]，元素符号Co，银白色铁磁性金属，表面呈银白略带淡粉色，在周期表中位于第4周期、第Ⅷ族，原子序数27，原子量58.9332，密排六方晶体，常见化合价为+2、+3。 钴是具有光泽的钢灰色金属，比较硬而脆，有铁磁性，加热到1150℃时磁性消失。钴的化合价为+2价和+3价。在常温下不和水作用，在潮湿的空气中也很稳定。在空气中加热至300℃以上时氧化生成CoO，在白热时燃烧成Co3O4。氢还原法制成的细金属钴粉在空气中能自燃生成氧化钴。钴是生产耐热合金、硬质合金、防腐合金、磁性合金和各种钴盐的重要原料。根据美国地质调查局USGS发布的2017矿产品年鉴(Mineral Commodity Summaries)的统计数据显示，已探明的陆地钴资源量约为2,500万吨，海洋地壳中的资源量超过1.2亿吨。陆地上的钴资源绝大多数蕴藏在刚果（金）和赞比亚的沉淀砂岩型铜矿床、澳大利亚及邻近的岛屿国家和古巴的含镍红木矿床以及澳大利亚、加拿大、俄罗斯和美国的镁铁矿和超镁铁矿的岩浆镍硫化物矿床中。钴主要以铜、镍的伴生资源形式存在，因此，钴的供给很大程度上受限于铜、镍矿的开采。数据显示，2006-2019年全球钴矿产量呈现波动上升的趋势，2019年全球钴矿产量为140000公吨，较2018年产量略有下降。据中商产业研究院预测，2020年在疫情的影响下，全球钴矿产量降继续呈现下滑，产量约为136500公吨左右。数据来源：美国地质调查局USGS、中商产业研究院整理由于钴伴生矿的特征，因此全球知名的钴资源企业中如嘉能可、洛阳钼业、谢里特、淡水河谷等，大部分同时也为铜或镍重要生产商。数据来源：美国地质调查局USGS、中商产业研究院整理其中，嘉能可公司掌握着全球钴矿探明储量的25%，每年钴矿产量占到全球产量的31%左右，对于全球钴供给有决定性的影响力。全球前十大钴矿公司中有四家中国公司，2018年十大钴矿公司的钴矿产量占到全球产量的75%。数据来源：美国地质调查局USGS、中商产业研究院整理更多资料请参考中商产业研究院发布的《2020-2025年中国钴行业市场前景及投资机会研究报告》，同时中商产业研究院还提供产业大数据、产业规划策划、产业园策划规划、产业招商引资等解决方案。

自然资源部日前发布《中国矿产资源报告（2020）》（以下简称《报告》）。《报告》披露，2019年，全国地质勘查投资993.4亿元，其中，油气地质勘查投资821.29亿元，增长29%；非油气地质勘查投资172.11亿元，下降0.9%。全国新发现矿产地79处，其中大中型55处。截至2019年底，天然气、锰、铝土等34种重要矿产资源储量增长。采矿业固定资产投资增长24.1%，10种有色金属、黄金、水泥等产量和消费量继续居世界首位。《报告》指出，我国矿山生态修复力度不断加大。研究制定鼓励和引导社会资本投入矿区生态修复的政策措施，落实国家重大战略决策，部署开展长江经济带、黄河流域、京津冀周边及汾渭平原等重点区域历史遗留矿山生态修复工作。积极推进绿色勘查标准修订完善，大力开展绿色勘查项目示范工作。各地通过规划、标准、政策的制定实施，全面推进绿色矿山建设。政策来源 | 自然资源部矿产资源储量截至 2019 年底，全国已发现173种矿产，其中，能源矿产13种，金属矿产59种，非金属矿产95种，水气矿产 6 种。2019年我国天然气、页岩气、铅矿、锌矿、铝土矿、钼矿、银矿、菱镁矿、石墨等矿产资源储量增长比较明显。 一、查明矿产资源 主要矿产中有34种矿产资源储量增长。非油气矿产资源储量有所增长 ，锰矿增长5.6％，铅矿增长6.7％，锌矿增长6.8%，铝土矿增长5.7％，钨矿增长4.6％，钼矿增长5.4％，锑矿增长4.8%，金矿增长3.6％，菱镁矿增长12.9%，石墨增长 21.4％ 。 二、勘查新增矿产资源2019年，石油新增探明地质储量11.2亿吨，其中，新增探明技术可采储量1.6亿吨。页岩气新增探明地质储量 7644.2 亿立方米，其中，新增探明技术可采储量 1838.4 亿立 方米。煤炭新增300.1亿吨，较上年明显下降。主要金属矿产中锰矿、铜矿、铅矿、锌矿、 钨矿、钼矿、银矿等新增明显，铁矿、镍矿、锡矿、金矿明显下降。非金属矿产中磷矿、 石墨明显增长。矿产资源勘查2019年全国地质勘查投入总体回升，其中油气矿产地质勘查投资增长，固体矿产地质勘查投资下降。油气勘探取得新突破，页岩气探明资源大幅增长。锰矿、铅锌矿、 石墨等矿产勘查取得新进展。 一、地质勘查投入 2019年，全国地质勘查投资993.40亿元，较上年增长22.6%。非油气地质勘查投资172.11亿元，下降0.9%，矿产勘查投资88.03亿元，同比下降 5.1% 。非油气矿产地质勘查投资中，全国财政投资116.26 亿元。全国地质勘查基金协调联动，省级地勘基金投入23.65 亿元，继续发挥财政资金在地质找矿中的重要作用。二、油气矿产勘查进展2019 年，鄂尔多斯盆地庆城油田和准噶尔盆地玛湖油田新增探明地质储量超过亿 吨。全国新发现矿产地 79 处，其中，大型23处，中型32处，小型24处。新发现矿产地数量排名前五位的矿种分别是：普通萤石（10 处）、石墨（7 处）、金（5 处）、铜（5 处）、钨（4 处）。全国完成阶段性勘查的矿产地418处，其中，普查169处，详查181处，勘探68处。 矿产资源开发利用2019 年，我国采矿业固定资产投资大幅增加，一次能源、粗钢、十种有色金属、 黄金、水泥等产量和消费量继续居世界首位。矿产资源全面节约和高效利用水平进一步提高。投资 2019年，采矿业固定资产投资同比增长24.1%，增速较上年加快20个百分点，高 于全国固定资产投资增速19个百分点。这三个行业的增量占采矿业的90%以上；黑色金属矿采选业固定资产投资微增 2.5%；有色金属矿采选业固定资产投资扭转了连续两年下降的局面，增长6.8%。矿山生态修复和绿色发展2019 — 2020 年度中央财政安排奖补资金 37 亿元，用于支持开展长江经济带、黄 河流域、京津冀周边及汾渭平原等重点流域和重点区域废弃露天矿山生态修复，预期完 成治理任务 2.5 万公顷。完善矿山生态修复管理制度修订《矿山地质环境保护规定》、《土地复垦条例实施办法》等部门规章。落实矿山地质环境治理恢复保证金改基金制度的改革要求，督促各省自然资源主管部门会同财政等部门认真做好保证金返还工作，加快建立和完善矿山地质环境治理恢复基金制度。矿产资源政策法规2019 年以来，颁布实施《中华人民共和国资源税法》，起草了《矿产资源法（修订 草案）（送审稿）》。印发了《关于推进矿产资源管理改革若干事项的意见（试行）》，对 建立和实施矿业权出让制度、优化石油天然气矿业权管理、改革矿产资源储量分类和管 理方式等作出了一系列重大制度创新。矿产资源管理全面落实《关于推进矿产资源管理改革若干事项的意见（试行）》，深化“放管服” 改革，进一步完善矿产资源管理。启动新一轮矿产资源规划编制工作，研究起草地质 勘查行业相关监督管理办法，实施新的矿产资源储量分类标准，优化矿业权申报，完 善古生物化石监管体系，进一步提升矿产资源管理水平。

自然资源部中国地质调查局近日发布了我国首个全球矿业发展报告《全球矿业发展报告2019》，数据显示2018年矿业为人类提供了227亿吨的能源、金属和重要非金属矿产，总产值高达5.9万亿美元，相当于全球GDP的6.9%。在我们这个星球上平均每人每年要耗费3吨的矿产资源，人类所耗费的自然资源中有80%以上为矿产资源。全球1/3的国家是矿业国家 美国、俄罗斯、中国产量最大我们看看这张图，全球共有60多个重要矿业国家。2018年，11个国家矿业产值与本国GDP之比大于50%；17个国家矿业产值与本国GDP之比介于20%至50%；全球1/3的国家是矿业国家。美国、俄罗斯、中国是全球主要矿业大国 。2018年，三国矿产资源总产量占全球49%，总产值占全球40%。中国是全球第一大矿产资源生产和消费国中国是全球第一大矿产资源生产和消费国，矿产品生产价值占全球16%，消费价值占全球25%。美国已成为最大的油气生产国，将于2020年实现能源独立。中国、美国和俄罗斯是矿业产值最大的国家，2018年，三国合计产值占比达到全球40%。全球共有60个国家矿业产值与GDP之比大于全球平均水平，我们称之为矿业国家。其中11个国家矿业产值与本国GDP之比大于50%；17个国家矿业产值与本国GDP之比介于20%-50%；21个国家矿业产值与本国GDP之比介于10%-20%。矿业对全球经济发展贡献巨大。报告显示，当前在主要经济体贸易摩擦升级、世界经济复苏乏力的大背景下，全球矿业持续分化调整。一方面亚非拉发展中国家在强化矿业支撑工业化进程，另一方面美欧发达国家在加强矿业对高端制造业的支撑，矿产资源生产消费格局正在加快重塑。（央视记者 张雷）

编者按：为精准服务中国矿业转型发展，推动全球矿业可持续发展，在中国地质调查局党组精心指导下，依托下属单位中国矿业报社，成立了中国地质调查局国际矿业研究中心。旨在通过创新体制机制，有效组织行业内顶级研究力量，建立开放式科研平台，开展全球矿业相关研究工作。两个月来，国际矿业研究中心组织中国地质科学院矿产资源研究所、中国地质调查局发展研究中心等单位研究力量，编写完成了《全球矿业发展报告2019》，以全景展示2018年-2019年全球矿业发展态势。现摘录部分报告内容，以飨读者。转型中的全球矿业矿业为人类提供基本物质与能源保障，支撑世界经济社会繁荣发展。当今世界，全球经济、政治、科技、产业格局处于百年未有之大变局，全球矿产资源生产消费格局加快重塑。2018年以来，主要经济体贸易摩擦升级，世界经济复苏乏力，全球矿业持续分化调整，呈现新的发展趋势：一、亚非拉发展中国家强化矿业支撑工业化进程，美欧发达国家加强矿业对高端制造业的支撑。矿业是亚非拉等发展中国家的支柱性产业，刚果(金)、赤道几内亚、安哥拉、阿塞拜疆、哈萨克斯坦、秘鲁等20多个国家矿业产值与GDP之比超过了20%，这些国家大力发展矿业推动下游冶炼产业发展，加速工业化进程，大力发展经济。美欧发达国家重新振兴制造业，尤其是加强高端制造业，提出重新重视矿业，特别是大力加强稀土、锂、钴、镍、萤石等关键矿产的勘查开发。矿业在全球经济社会发展中的地位愈发凸显，2018年矿业为人类提供了227亿吨的能源、金属和重要非金属矿产，总产值高达5.9万亿美元，相当于全球GDP的6.9%。其中，能源矿业产值4.5万亿美元，占世界矿业总产值的76%。二、经济格局重塑、美国能源独立、应对全球气候变化，加快重塑全球能源格局。2018年，中国、印度、东盟等亚洲新兴经济体、美欧日韩等发达经济体和其他国家分别消费了全球35%、36%和29%的能源，全球能源消费总体呈现“三分天下”格局。2017年美国成为天然气净出口国，2020年后有望成为石油净出口国，基本实现能源独立，对全球能源格局产生深远影响。气候变化促使全球能源消费结构加速调整。煤炭占比将持续下降，清洁能源占比将持续增加，未来煤炭、石油、天然气以及非化石能源消费占比将呈“四分天下”格局。三、亚洲新兴经济体已成为全球金属矿产消费中心，重塑全球矿产资源供需格局。2018年，中国、印度、东盟等亚洲新兴经济体铁、铜、铝消费全球占比分别为59%、59%和61%，美欧日韩等发达国家全球占比分别为28%、35%和29%。未来一定时期内，亚洲新兴经济体金属矿产需求仍将持续增长，美欧日韩等发达国家需求总量呈持续下降态势。澳大利亚、南美洲地区是全球最重要的矿产资源供应地。澳大利亚和巴西是主要铁矿石出口国，2018年占全球出口总量的80%。智利、秘鲁是主要铜矿出口国，占全球出口总量的40%。随着亚洲矿产资源需求的不断增加，非洲、东南亚等国家和地区逐步成为重要矿产资源供应地区，几内亚已成为全球第一大铝土矿出口国，刚果(金)成为全球第一大钴矿和第四大铜矿出口国，菲律宾、印度尼西亚的镍矿出口占全球84%。四、全球矿产品市场震荡调整，矿业市场结构出现分异。2019年，受供需基本面及突发事件影响，石油、铜、锂、钴等价格整体呈下降态势，铁矿石、镍价格短期出现暴涨。受全球贸易摩擦、地缘政治冲突加剧影响，黄金价格大幅上涨。主要矿业公司股价整体随矿产品价格震荡变化。全球固体矿产勘查投入缓慢回升，但中国固体矿产勘查投入持续下降。从勘查主体看，大型矿业公司投入占比增加，中小型勘查公司占比下降。从勘查阶段看，草根勘查投入持续下降，详查和勘探投入持续增长。从勘查矿种看，金、铜、锌占比持续增加，铀、镍、金刚石占比持续下降。从勘查区域看，大型矿业公司逐步聚焦南北美、澳大利亚等地区，大幅降低非洲、东南亚等地区勘查投入。五、国际大型矿业公司高度金融化，拥有全球优质资源。美国、澳大利亚、加拿大、日本、巴西、英国等国矿业公司金融机构持股比例一般在50%以上。2018年进入全球福布斯榜单的80家油气公司中，美国公司24家，美国机构持股44家。美国金融机构在必和必拓、力拓、淡水河谷以及三井物产株式会社等矿业公司中持股比例也比较高。全球2395家上市矿业公司中，大型矿业公司数量占比不足4%，但其市值占比近80%。国际大型矿业公司占有全球优质资源，各矿种前十大公司生产了全球82%的铁矿石、60%的铝土矿、46%的铜矿、42%的镍矿、96%的铂、94%的钯和85%的铀矿。六、全球经济增速放缓促使国际大型矿业公司加强风险管控，推进战略调整和转型发展。国际大型矿业公司不断剥离处于开发前期、高成本、高风险的非核心项目，聚焦禀赋好、成本低、现金流充裕的项目，加快业务结构调整，布局金、铜等抗周期、抗风险矿种，以及铂、锂等清洁能源矿产，剥离煤炭等传统矿产。部分国际大型矿业公司逐步减少在非洲、东南亚等地区勘查开发投入，回归澳大利亚、美洲等地区。七、主要国家和地区加快矿业政策调整，推进全球资源治理。美国已基本实现能源独立，正加快推进关键矿产资源安全供应保障，推进全球资源治理。欧洲加强区内矿产资源开发，强化关键原材料安全供应与全球资源治理。加拿大和澳大利亚推进绿色矿业，提高矿业发展质量与效益。印度尼西亚、菲律宾、老挝、刚果(金)、坦桑尼亚、赞比亚等亚洲、非洲国家通过调整税费等政策，延伸矿业产业链，强化本土矿业权益。智利、秘鲁等拉美国家改善矿业投资环境，愈发重视矿业发展。八、科技创新正在引领传统矿业转型升级，加速向绿色、安全、智能、高效方向发展。大数据、人工智能、云计算、移动互联等现代信息技术与矿业发展开始融合，智能勘探、智能矿山、矿业物联网等快速兴起。精细化采矿技术有望实现矿业生产“零排放”。选冶新技术突破大幅提高资源利用效率。生态修复技术加快发展。深部探测技术发展推动地球深部资源开发利用。九、中国是全球矿产资源生产大国和消费大国，对世界矿业市场具有重要影响力。2018年，中国能源总产量占全球19%、铁矿石占11%、铜占7%、铝土矿占21%，能源总消费量占全球24%、钢铁占49%、铜占53%、铝占56%，石油进口量占全球16%、天然气占13%、铁矿石占64%、铜矿占56%、铝土矿占76%。中国将坚持创新、协调、绿色、开放、共享的新发展理念，积极参与全球矿业开放合作，共同促全球矿业繁荣发展。展望未来，从短期看，全球经济增长放缓、中美贸易摩擦、地缘政治冲突等因素将增加全球矿业发展的不确定性，矿业市场将持续震荡调整。从中长期看，中国矿产资源需求仍将处于较高水平，印度、东盟等国家和地区矿产资源需求将持续增长，其他发展中国家的矿产资源消费也将不断增长，有望带动全球矿业的持续发展。第一章全球矿业概览——矿业为人类提供了基本物质和能源保障● 矿业是人类社会发展的重要基础。人类所耗费的自然资源中，矿产资源占80%以上，地球上每人每年要耗费3吨矿产资源。● 能源占矿产资源生产、消费的绝大多数。2018年全球矿产资源总产量为227亿吨，能源、金属和非金属产量分别占68%、7%和25%。● 矿业在经济发展中占据重要位置。2018年全球矿业总产值为5.9万亿美元，相当于全球GDP的6.9%，其中能源矿产占76%，金属矿产占12%，重要非金属矿产占12%。● 全球1/3的国家是矿业国家。全球共有60多个重要矿业国家，2018年，11个国家矿业产值与本国GDP之比大于50%，17个国家矿业产值与本国GDP之比介于20%～50%。● 美国、俄罗斯、中国是全球主要矿业大国。2018年，三国矿产资源总产量占全球49%，总产值占全球40%。2018年各国矿产资源总产量占比全球共有60个国家矿业产值与本国GDP之比高于全球平均水平，我们称之为矿业国家。其中11个国家矿业产值与本国GDP之比大于50%，17个国家介于20%～50%，21个国家介于10%～20%。全球各主要矿业国家2018年矿业产值第二章矿业市场态势——全球矿业市场深度调整分异● 主要矿产品价格呈下降态势。2019年，受全球经济下行及供需基本面影响，石油、铜、锂、钴等价格整体呈下降态势。● 多因素造成部分矿种价格暴涨。2019年，受巴西溃坝及澳大利亚飓风影响，铁矿石价格短期出现暴涨，但近期有所回落。受印度尼西亚出口禁令影响，镍价一路飙升。受全球贸易摩擦、地缘政治冲突加剧影响，黄金价格大幅上涨。● 重要矿业公司股价缓慢复苏，近期有所回落。以油气、铁矿石为主营业务的矿业公司股价进入上升通道，以金和有色金属为主营业务的矿业公司股价未出现明显好转，但矿业项目并购额呈上升态势。● 矿产勘查投入呈现“二元结构”。近年来，全球固体矿产勘查投入触底回升，但中国投入持续下降。中国油气勘查投入回升，固体矿产勘查投入持续下降。● 矿产勘查整体呈分异态势。近年来，大型矿业公司勘查投入占比增加，中小型勘查公司占比下降。草根勘查投入持续下降，详查和勘探投入持续增长。全球矿产勘查开发、并购活动逐步聚焦金、铜等抗风险矿种以及锂、钴等战略性新兴矿产，铁、锰、铝等传统大宗矿产市场关注度明显下降。● 国际大型矿业公司勘查回归澳大利亚和南北美洲。大型矿业公司逐步聚焦南北美、澳大利亚等地区，大幅降低非洲、东南亚等地区勘查投入。矿种分异：过去5年，勘查公司开始聚焦重点矿种，金、锌、锂、铜等矿种勘查投入占比提高；铀、镍、金刚石、铂族等矿种勘查投入占比持续下降。新能源矿产受到更多关注，锂勘查投入涨幅达50倍，钴勘查投入涨幅达5倍。2018年全球矿产勘查投入主要集中在南北美、澳大利亚和非洲，占比79%。全球固体矿产勘查投入主要集中在金、铜和锌等矿种，2018年勘查投入占比分别为50%、22%和7%。大型矿业公司是勘查市场主力军，草根勘查投入低于后期成熟阶段的勘查投入。第三章矿产资源供需格局——全球矿产资源格局加快重塑长期以来，全球矿产资源消费总体保持增长态势。2018年，全球钢铁、铜、铝消费量分别为18亿吨、2374万吨和5992万吨。● 全球能源消费总体呈现“三分天下”格局。2018年，中国、印度、东盟等亚洲新兴经济体、美欧日韩等发达经济体和其他国家分别消费了全球35%、36%和29%的能源，能源消费总体呈现“三分天下”格局。● 亚洲已成为全球资源消费中心。近年来，欧美发达经济体矿产资源消费占比逐步下降，亚洲新兴经济体资源消费随经济增长快速增加，超过欧美发达经济体。2018年，亚洲新兴经济体(中国、印度、东盟)钢铁、铜、铝消费占全球比例分别为59%、59%和61%，发达国家(美欧日韩)占全球比例分别为28%、35%和29%。● 气候变化推动全球能源消费革命。气候变化促使全球能源消费结构加速调整，煤炭占比将持续下降，清洁能源占比将持续增加，未来煤炭、石油、天然气以及非化石能源消费占比将呈“四分天下”格局。● 美国能源独立推动全球能源格局重塑。2017年美国成为天然气净出口国，2020年有望成为石油净出口国，实现能源独立，成为继中东、俄罗斯以外的重要油气出口国，有望重塑全球油气贸易格局。● 全球矿产资源供应格局正在重塑。澳大利亚、南美洲地区是全球最重要的矿产资源供应地，随着亚洲矿产资源需求的不断增加，非洲、东南亚等国家和地区逐步成为重要矿产资源供应地区，几内亚已成为全球第一大铝土矿出口国，刚果(金)成为全球第一大钴矿和第四大铜矿出口国，菲律宾、印度尼西亚成为最大镍矿出口国。第四章矿业公司发展动向——大型矿业公司加快战略调整近年来，国际大型矿业公司总体处于战略收缩态势：审慎投资新项目，减少资本支出；投资回归澳大利亚和南北美洲，降低在非洲、东南亚等地投入。● 大型矿业公司在全球矿业中占据重要地位。2018年全球2395家上市矿业公司中，大型矿业公司数量占比虽不足4%，但其市值占比近80%。● 大型矿业公司拥有全球优质矿产资源。各矿种前十大公司生产了全球82%的铁矿石、60%的铝土矿、46%的铜矿、42%的镍矿、96%的铂、94%的钯和85%的铀矿。● 国际大型矿业公司高度金融化。美国等西方矿业公司金融机构持股比例一般在50%以上。2018年进入全球福布斯榜单的80家油气公司中，美国公司24家，美国机构持股44家。美国金融机构在必和必拓、力拓、淡水河谷以及三井物产株式会社等公司中持股比例分别为46%、44%、20%和25%。● 国际大型矿业公司加快战略调整。逐步减少非洲、东南亚等地区勘查开发投入，回归澳大利亚、美洲等地区。不断剥离处于开发前期、高成本、高风险的非核心资产，聚焦禀赋好、成本低、现金流充裕的核心矿山。积极布局金、铜等抗周期、抗风险矿种，以及铂、锂等清洁能源矿产，剥离煤炭等传统矿产。● 大型矿业公司加快低碳化转型。全球气候变化背景下，大型矿业公司在生产理念、科技发展、生产方式、布局的重点矿种等方面更加注重低碳化。第五章主要国家矿业政策动向——主要国家加强矿业治理● 美国已基本实现能源独立，加快推进关键矿产安全供应保障。加强本土页岩油气开发和清洁利用，即将实现能源自给自足。积极推进国内关键矿产资源开发和循环利用，降低对关键矿产进口的依赖。● 美国出台《能源资源治理倡议》，加强全球资源治理。目前已有澳大利亚、巴西、秘鲁、阿根廷、菲律宾、刚果(金)、赞比亚、博茨瓦纳、纳米比亚等9个国家加入。一是向这些国家推广矿产资源治理经验。二是致力于形成弹性供应链，提高贸易、工业环节对上游资源影响。三是评估可再生能源矿产生产对矿产丰富国家的不利影响。● 欧盟加强区内矿产资源开发，强化关键矿产稳定供应。加强全球矿产资源治理，推动安全获取关键矿产原材料，发展清洁、可再生能源。● 加拿大、澳大利亚强化矿业治理和绿色发展。加强外商投资审查和出口审批，加强环境恢复治理和环境敏感区内矿业活动管理。● 东南亚和非洲部分国家强化本土矿业权益。印度尼西亚、菲律宾、老挝、刚果(金)、坦桑尼亚、赞比亚等亚洲、非洲国家通过调整税费等政策，延伸矿业产业链，强化本土矿业权益。● 部分拉丁美洲国家鼓励矿业发展。智利、秘鲁等拉美国家改善矿业投资环境，愈发重视矿业发展。近3年，秘鲁和巴西的勘查投入占比持续上升，2018年，秘鲁的大型铜矿项目和巴西具有竞争力的铁矿石项目已经成为拉美矿业投资的主要驱动力。第六章矿业科技动向——矿业向绿色、安全、智能、高效转型深部探测技术使人类能够获取更多矿产资源● 科技进步推动绿色矿山建设。● 采选技术发展提高矿产资源利用效率。● 智能矿山建设让矿业更加安全、高效。● 深部探测技术洞悉地球深部资源。矿山三维可视化技术直观表达了深部矿体的空间形态《全球矿业发展报告2019》首席研究员：陈其慎编写组人员：张艳飞贾德龙王秋舒龙涛郑国栋邢佳韵余韵韩见周铸等来源: 和讯网

来源：中国黄金网2020年7月，世界经济论坛发布的一份报告指出，“信任挑战”是矿业公司未来面临的主要风险。新冠肺炎疫情打乱了大多数公司精心制定的计划，矿业领导人被迫改变战略目标，重新向利益相关者许诺及调整优先事项。疫情带来的一系列影响突显了一个核心主题，即矿业公司和广大利益相关者间的信任问题。矿业正处于重要转折点。矿业公司或凭借开采的诸多矿产资源掌握碳减排的关键，但该行业目前资金匮乏。虽然矿业公司在疫情期间在提供个人防护装备、医疗基础设施和保障员工安全等方面发挥了重要作用，但许多政府仍希望其缴纳额外的税款和特许权使用费。由于信任的缺失，这些矛盾依然存在。为了在广泛的利益相关者生态系统内重建信任，矿业公司正以战略眼光运用并购策略、提升环境、社会和公司治理（ESG）表现、建立灵活的供应链，以及推进形成未来工作模式。随着疫情相关的不确定性因素消退，预计并购市场将迅速复苏，企业或需寻找新的方法为股东带来持续回报，增强ESG表现，同时加强资本和运营约束。面对疫情暴露出的供应链缺陷，矿业公司正着手评估供应链风险，以促进可预测运营并与投资者建立信任。疫情带给我们的启示是，人类最重视的问题包括安全、社区、社会影响和环境。矿业公司应将这些经验铭记于心，方能克服信任挑战以构筑前行之路。《2021年趋势追踪》是德勤连续13年发布的矿业发展报告，深入分析矿业形势和实现优化应当考虑的因素，其分享的真实案例研究和示例可为矿业公司构筑前行之路提供参考。本报现节选如下。　趋势1形成风险抵御能力应对不确定性场景因商品类型和地理位置差异，新冠肺炎疫情对各矿业公司产生了一系列不同的影响，但领导者们均从过去一年的经历中意识到建立强韧组织以应对未来不确定因素的重要性。欲建立强韧组织，矿业公司应将场景规划列入其战略规划流程。有效地执行这一计划的矿业公司可以更加准确地预测可能对其组织产生影响的全球因素。为帮助企业实现这一计划，我们根据当前趋势与不确定因素列出了四种不同的场景假设，并探讨了它们在矿业部门中的影响和表现。制定战略和降低风险往往需要做出准确的预测。企业越想要深入地了解未来，就越需要做出准确的预测，而这往往更加艰难，以数十年为周期制定业务计划的矿业公司对其中的挑战再熟悉不过。在该过程中一旦出现任何问题，企业往往会在仓促间重新调整原始计划，这正是当下全球企业面临新冠疫情的写照。随着疫情开始对全球经济造成冲击，矿业公司意识到其不得不应对紧急措施、地区法规和供应链中断造成的严重影响。德勤全球矿业及金属子行业领导人安德鲁·斯沃特表示：“如今最初的冲击已过去，企业当前面临的是时而严格、时而宽松的全球环境，极富挑战性，同时新冠肺炎疫情对不同商品和不同地区造成的不同影响，又加剧了当前环境的波动性和不确定性。尽管目前各企业都处于摸石头过河的阶段，但作为领导者必须采取果断措施，确保其组织的强韧可塑性。”在评估这些场景可能产生的影响时，信任是重要考虑因素。从多方面来看，社会经济的有效复苏不仅取决于民众对政府的信任、社会对企业的信任及雇员对雇主的信任，还取决于投资者对配置资本的信任。为确定上述场景在矿业中的具体呈现，我们探讨了其对五大行业趋势的影响，同时结合新冠疫情对五大行业趋势进行具体阐述。根据未来三至五年形成的具体场景，部分趋势或将加快或放缓：供应链重塑。地缘政治、民族主义兴起及跨境供应链风险预计将重塑全球供应链。这或将促使矿业公司增强其供应链的弹性和灵活性，在某些情况下，将关键资源的供应链区域化，以降低风险并推动更多本地就业。政府权力。由于负债增加，政府提供公共服务（如医疗保健、教育）的能力或将下降，从而更加依赖矿业公司以填补缺口。这将为矿业公司提供机遇，通过更有意地与政府和所在社区合作，创造合规以外的价值。未来工作模式转型。此次危机凸显了安全运营的重要性，将加快企业向远程和虚拟工作环境的转型进程。这或将促使矿业公司更加关注作业自动化、不同人才模式部署以及远程操作转型。自动化与数字化。在疫情持续严峻的场景下，矿业公司或将加快自动化与数字技术投资，以实现远程操作以及人员与设备跟踪。此场景下，个人或将更加愿意接受新技术，如可穿戴设备和人工智能等，只要其有益于个人安全和健康。脱碳。此次危机凸显了短期经济复苏与长期环境影响之间的权衡，企业可在优先考虑经济复苏与支持减轻环境问题（尤其是减少碳排放）之间寻求平衡。潜在的驱动因素可能包括在低油价环境下吸引力较小的商业案例，碳排放税的征收以及环境、社会与公司治理（ESG）承诺相关的投资者/社区压力。趋势2灵活运用并购战略重赢投资者信任虽然新冠肺炎疫情的暴发和蔓延最初导致众多行业的并购活动放缓，但交易量已开始低点回升；历史证据表明，一旦不确定性因素消退，并购市场就会迅速复苏。矿业部门亦是如此，矿业公司仍在不懈探索，以期构建稳健投资组合，预计并购交易和整合活动至少会在一定程度上推动这一趋势。然而，无雄厚资金支撑的矿业公司会发现其可能成为了投资者不满情绪持续升温的受害者。其中大部分原因可追溯到矿业部门股东回报的历史。德勤加拿大并购咨询合伙人罗伯特·诺若表示：“在上一个矿业周期达到顶峰之后，大量财富遭到破坏，其中很大一部分是由于定价过高的并购交易未能实现造成。”过去十年内，由于交易表现不佳，许多投资者对采矿行业失去了信心。因此，寻求资金支持的中小型矿业公司往往处境艰难。这不仅阻碍了市场活动，还导致开发和投产的新项目数量受限。这一问题得到妥善解决或许是开发下一批矿产的关键，新矿产的开发有助于推动能源转型，并推动新一轮经济增长。矿业公司应优先重点解决一系列基础问题，以重新赢得投资者信任。解决基本投入问题在寻求并购资金支持时，矿业公司应了解投资者在做出资本分配决策时所考虑的标准。首先，投资者希望企业能够长期提供稳定股息。这意味着即使大宗商品价格下跌，企业也要维持所承诺的股息。除将多余的现金流回报给股东之外，投资者还要求矿业公司拥有令人向往的增长计划。由于许多矿业公司发布的未来产量指引相对平淡，投资者往往觉得该行业的上行潜力或资本升值机会有限。再加之较低的收益和相对较高的采矿作业风险，导致瞄准该行业的通才型投资者减少。但股东回报只是大多数全球投资公司关注的标准之一。另一个标准是采矿行业的ESG表现。随着时间的推移，投资者越来越迫切地要求详细了解企业的ESG目标以及其如何跟踪相关目标。ESG投资继续成为主要趋势。巴黎高等商学院、图卢兹经济学院和麻省理工学院斯隆管理学院在2020年1月联合发布的一项研究表明，若一家企业愿意向慈善机构捐赠每股至少1美元，投资者愿意为其每股多支付0.7美元。这一趋势在新冠病毒暴发后进一步加强，大量资金开始流入可持续发展基金，仅在2020年第一季度，全球资金流入就上升至457亿美元，创下历史纪录。在采矿行业，ESG的诉求是强烈呼吁企业降低其资产组合中的碳浓度，消除在侵犯人权和腐败行为普遍存在的地区的风险，并履行其将社会投资与可持续发展社区成果挂钩的承诺。鉴于以行业为中心的投资者有限，矿业公司敏锐地意识到，其正在与同行争夺有限的资金池。为吸引投资者注意，其可能需要布局新的战略实施。一些企业正试图通过扩大潜在投资者基础来吸引资金。例如，澳大利亚纽克莱斯特（Newcrest）最近在多伦多证券交易所上市，它并非唯一一家寻求在本国管辖范围之外二次上市的公司。加拿大公司惠顿贵金属（Wheaton Precious Metals）和雅马纳（Yamana Gold）最近获准在伦敦证交所上市交易，其他公司亦准备紧随其后。但两地上市并非解决矿业公司资金需求的良方。为真正赢得投资者信心，矿业公司应加强其资本和运营约束。此外，矿业公司应实现零溢价或低溢价并购，放弃过去通常30％至50％的溢价区间。矿业公司也可通过建立一系列项目来成功吸引具备长远眼光的投资者，从而实现增长。然而在此之前，行业必须增加勘探和开发预算。从全球来看，2019年至2020年，矿业部门的勘探预算减少了9.58亿美元，整体预算仅比2016年的最低点增长了19％。只有黄金勘探的预算保持稳定，同比增长1％。“拥有现金盈余的公司通常会选择进行并购交易或增加勘探预算，这也是勘探预算往往少于并购交易预算的原因，”德勤全球能源、资源及工业行业财务咨询领导人丹·斯威勒解释道，“然而，行业并非没有其他选择。相反，大型矿业公司可与初级勘探公司合作，帮助双方扩大资产规模。作何选择取决于企业的发展意图。”以战略眼光重审并购除解决投资者考虑的基本投入问题外，矿业公司还需要考虑通过并购实现的战略可能性，这一点至关重要。后疫情时时将引发全球的结构性和系统性变革，或将对大宗商品终端市场产生直接影响。矿业公司应考虑将并购用作战略工具以进行未来场景规划，并将其融入战略思维，以应对不确定因素。这可帮助企业决定其战略方向，确定所需建设的新能力，明确目标市场，进而推动增长和盈利。在面对这些不确定性时，可根据不同场景和选择重新定义并购，明确急需实现的目标。企业试图保护现有市场、加快复苏步伐并为制胜未来精心筹谋，防御性与进攻性兼具的并购战略将在这一过程中应运而生。下图显示了矿业公司在赢回投资者信任时面临的一些关键战略选择。在四个象限范围内，矿业公司可采取一系列潜在的战略举措，我们看到，许多公司也已开始对这些举措展开探索。（本版内容不构成投资建议或操作指南，依此入市，风险自担）

新华社照片，天津，2018年10月18日《中国矿产资源报告（2018）》正式发布10月18日，2018（第二十届）中国国际矿业大会参会者翻看《中国矿产资源报告（2018）》。当日，2018（第二十届）中国国际矿业大会在天津举行，由自然资源部编制发布的《中国矿产资源报告（2018）》正式发布。新华社记者 李然 摄